Инвестирование стартапов – Инвестировать в стартап | Стартапы 2019 в России куда можно вложить деньги

Как найти инвестиции для стартапа: пошаговая инструкция :: Свершения :: РБК Pink

В 2013 году мы с подругой запустили проект Trusbox — подписку на нижнее белье. Если вы тоже подумываете о том, чтобы развить свой стартап или запустить что-то с нуля, то наш опыт наверняка будет вам полезен.

Мы потратили на проект немного своих денег, чтобы проверить жизнеспособность идеи, но для роста и тестирования серьезных маркетинговых гипотез средств уже не хватало. Тогда мы стали искать инвестиции и нашли.

«Трусбокс» не является в чистом виде технологическим сервисом, но в нем определенно есть потенциал развития в сторону IT, поэтому инвестиции мы искали именно такие. Технологические проекты зачастую требуют длительной и сложной разработки, а результат измеряется не только такими метриками, какими мы привыкли исходя из университетских уроков экономики 10 лет назад. Так что если вы хотите открыть салон красоты или автомастерскую, то вам мои советы, увы, не подойдут. А вот если вы придумали программу, которая облегчает работу автомастерской, то сможете найти инвестиции в проект, следуя нашему опыту.

Анна Городецкая

Мои документы: что нужно подготовить

На первом этапе работы проекта часто рекомендуют составить очень много документов: описание концепции, миссия, необходимые регламенты — то есть материалы, без которых новые члены команды с трудом поймут, о чем ваш проект. Не факт, что все файлы вам обязательно понадобятся затем в работе, но они точно пригодятся вам, когда вы будете составлять ключевые документы для инвесторов.

• Подробная презентация проекта
  У вас обязательно должен быть готов документ, из которого человек, не имеющий представления о сфере вашего проекта, поймет, что вы делаете, для кого и как. Документ отвечает на привычные вопросы: что мы делаем, для кого мы это делаем, как мы это делаем, кто мы такие, какие у нас планы, кто наши конкуренты. Если вас, как и меня, вводят в рабочий ступор открытые пустые файлы, то воспользуйтесь шаблоном презентаций на canva.com — там уже есть структурированные шаблоны с минимальным дизайном и иконками, которыми вы сможете визуализировать процессы и цифры.
• Бизнес-план проекта
  Даже если вы не сделали еще ни одной продажи, у вас все равно должно быть представление о том, где в вашем проекте деньги, пусть небольшие и не скоро. Но если ваш проект в принципе не предполагает заработка, то, возможно, он относится к социальной или арт-сфере, и вам лучше помогут не инвесторы, а спонсоры.
• Road map
  Документ, в котором будет расписано, что, когда и какими силами вы планируете достигать. Он должен состоять из нескольких вех и описания процессов и ресурсов, которые помогут вам к ним прийти.

© LinkedIn Sales Navigator/Unsplash

Где я: определите стадию проекта 

Чтобы правильно выбрать потенциального инвестора и стратегию презентации проекта, сначала надо определиться с тем, что у вас есть. Для проектов на первых стадиях развития есть простая классификация.

• Pre-seed — у вас есть идея, команда, работающий прототип, гипотезы об аудитории и каналах сбыта, подтвержденные небольшими цифрами. То есть у вас проект, в котором есть какие-то люди, и проект уверенно, пусть и на небольших оборотах, работает.
• Seed — вы обошли все ловушки предыдущей стадии, не сошли с ума, не уехали в Непал и теперь готовы резко и сильно вырасти.

От того, на каком этапе находится ваш проект, будет зависеть ваша стратегия поиска инвестора: некоторые фонды могут специализироваться на проектах разных этапов. Когда вы будете обращаться в конкретный фонд, вам нужно будет указать, какой у вас текущий статус проекта.

Если ваша стадия — уверенный pre-seed и вы еще не выпустили, по сути дела, ничего, то это не значит, что вы не сможете найти инвестора. Первый вариант поиска инвестора не потребует от вас наличия готового продукта.

О пользе хакатонов

Если у вас есть команда разработчиков, пусть небольшая, то обязательно участвуйте в тематических или корпоративных хакатонах. Хакатон — это краткосрочное мероприятие (чаще всего они проводятся на выходных), на котором команды или отдельные разработчики решают одну озвученную организатором проблему. Кроме возможного выигрыша внушительного приза, который можно пустить на развитие проекта, вы познакомитесь с серьезными людьми в вашей отрасли.

Компании, которые проводят хакатоны, очевидно, заинтересованы в дополнительных продуктах, если ваш проект им понравится, у вас есть серьезные шансы привлечь в качестве инвестора организаторов хакатона, как это было сразу с тремя командами на хакатоне «Собери университет». Список предстоящих хакатонов можно смотреть здесь.

Если хакатон вам не подходит, то ничто не мешает обратиться к инвестору напрямую, ведь благодаря документам, которые вы уже подготовили, вы знаете, какой объем инвестиций вам нужен (хотя этот пункт как раз и будет обсуждаемым).

© QIWI Universe/facebook

1. Идем по следу
Если ваш продукт определенно можно отнести к «что-то tech» (медицинские технологии, финансовые технологии и так далее) и он решает некую понятную проблему, то обратите внимание на крупные компании в вашем секторе, у многих из них есть свои инвестиционные решения. Например, у QIWI есть отдельная площадка, через которую вы можете обратиться в компанию с запросом инвестиций.

2. Подсматриваем за соседями 
Если вы тщательно и внимательно готовили презентацию своего проекта, то наверняка знаете все конкурентные стартапы в своей отрасли. Информация о сделках — это крупный инфоповод, который очень редко прячут. Вы можете проверить в интернете, получали ли ваши конкуренты инвестиции за последний год, и если да, то у кого. Смело обращайтесь в фонды, которые инвестировали в проекты, похожие на ваш: это значит, что фонд уже работает с вашей тематикой, что-то в ней понимает и сможет оценить ваш проект для последующего инвестирования.  

3. Обращаемся напрямую
Самый простой и очевидный совет, которым почему-то никто не пользуется: просто написать в инвестфонды. На сайте Firrma есть рейтинг самых активных (то есть тех, кто провел больше всего сделок) венчурных фондов за год. Там есть и посевные, и новые фонды. Алгоритм в этом случае следующий: вам надо зайти на сайт инвестфонда, попробовать найти там шаблон презентации проекта, заполнить его и вместе с сопроводительным письмом отправить на адрес, указанный на сайте. Инвестиционные фонды действительно читают письма, которые к ним приходят. Они зарабатывают деньги на инвестициях и, конечно, не хотят пропустить интересные варианты.

Настоятельно рекомендую найти шаблон презентации конкретного фонда и работать с ним, потому что вас в любом случае попросят предоставить информацию в стандартном виде, и вы просто потеряете время и какой-то кредит доверия, если не воспользуетесь документом, находящимся в открытом доступе.

© cartierawards/instagram

Одним из форматов выхода на инвестиции являются конкурсы стартапов. Чаще всего для их организации объединяются инвестиционный фонд и некая крупная фирма, а победители получают призы от обоих: в виде инвестиций, в виде услуг фирмы или и то, и другое. Например, конкурс «Первая высота» проводится совместно консалтинговым гигантом McKinsey & Company и крупным инвестфондом Winter Capital. Но самый известный конкурс стартапов в России — это GenerationS. Кроме основного конкурса в нем каждый год есть разные номинации, процесс подачи заявки и экспертной проверки в них может быть проще, поэтому проверьте, есть ли в этом году спецноминация по тематике вашего проекта, и если есть, то смело подавайте заявку на сайте (список спецноминаций находится внизу главной страницы сайта).

Отдельно обратите внимание на конкурсы, стимулирующие развитие женского предпринимательства. Так, у знаменитого ювелирного дома Cartier есть конкурсная программа для женщин — бизнес-лидеров со всего мира.

Кстати, отдельные женские акселерационные и инвестиционные проекты есть не только у Cartier. Подробнее об особых возможностях в IT для женщин Pink уже писал.

Выбор инвестора

Важное и ответственное дело. Потому что инвестор дает вам не только деньги — он дает вам связи и возможности эти деньги сделать еще большими деньгами.

Кроме того, инвестиционные деньги не дают просто так — вы сможете получить их только в обмен на долю в компании. То есть, пустив в свой проект еще одного участника, интересы которого будут уже точно исключительно коммерческими, вы должны быть готовы к тому, что ваши действия в качестве руководителя проекта должны учитывать и возможную выгоду для инвестора.

В этом основное отличие инвестиций от кредитования: кредит можно просто вернуть и забыть, а инвестор останется с вами, пока сам не выйдет из проекта (не продаст свою долю). Так что если ваш проект предполагает условно простой цикл разработки и требует не так много средств, то, вероятно, вам будет проще и быстрее взять кредит на развитие бизнеса, а уже потом привлекать более крупные инвестиции для масштабирования проекта.

Какой бы вариант вы ни выбрали, я желаю вам удачи и смелости: вне зависимости от исхода вашей охоты на инвестиции опыт общения с фондами и составления презентаций останется с вами навсегда.

pink.rbc.ru

Стартап: куда вложить деньги — правила для инвесторов

Инвестиционный потенциал инноваций

Стартап – бизнес, который проходит путь от идеи до успешной ее монетизации. Инвестировать в стартап проекты можно на разных этапах их развития.

Опытные инвесторы смотрят на такие показатели как:

• стадия работающего прототипа
• первые прибыли
• крепкая команда

Даже один из этих показателей существенно увеличивает шансы проекта на привлечение финансовых вложений в него.

Вложить деньги в стартап довольно просто, процедура не предполагает бюрократических проволочек. Получить при удачном раскладе можно сумму, в несколько раз превышающую изначальную. Единственный существенный минус – высокая вероятность того, что проект не заработает. По статистике, не более 10% стартапов превращаются в успешный бизнес. Снижение вероятных рисков – главный «подводный камень» этой сферы для потенциального инвестора. Какие возможности вложить средства в стартап существуют?

Многие популярные компании и интернет-сервисы, которые приносят сегодня многомиллионные прибыли и у всех на слуху, начинались со стартапов. Это легендарные Uber, Facebook, Spotify, SpaceX. Эти проекты, превратившись в миллионеров, стали для своих инвесторов «курицей, несущей золотые яйца». Список компаний, вовремя сумевших увидеть перспективность этих проектов на ранних стадиях, тоже впечатляет. Многие крупные корпорации профессионально скупают молодые бизнес-проекты, чтобы получить от них в будущем огромную прибыль.

Где найти выгодный стартап

Важно помнить, что только 1 из 10 стартапов проходит успешно все стадии развития и начинает приносить прибыль. Способность проанализировать особенности бизнес-плана идеи и актуальную ситуацию на рынке является одной из самых главных для получения инвестором реальной прибыли. Только от вашего опыта, знаний и интуиции зависит, какой доход вы получите в итоге.

Следующий вопрос – где найти проект, в который стоит вложить деньги.

Никто не запрещает просто оглядеться вокруг и найти в своем ближайшем окружении людей, которым нужны средства на поднятие бизнеса. Если поблизости их не оказалось, то стоит обратить внимание на специальные площадки, созданные для встречи потенциальных бизнесменов с потенциальными финансистами.

Еще один способ – это посещение конкурсов и конференций стартапов. Есть известные как в России, так и в других странах. Ежегодно туда привозят свои презентации многие молодые фаундеры, даже несмотря на начальные стадии развития бизнес-идеи. Их главная цель – найти финансирование стартапа, ваша – обнаружить по-настоящему стоящую идею и команду. На подобных мероприятиях есть возможность не только первым увидеть стоящую презентацию, но и лично пообщаться с основателями. Грамотно составленная презентация призвана продемонстрировать потенциальному инвестору перспективность и прибыльность проекта, а беседа позволяет оценить знания и опыт его создателей.

Ежегодные конференции стартапов являются отличным шансом для многих инвесторов

Краудфандинг – «народные инвестиции» в стартап

Существуют специальные краудфандинговые площадки для сбора средств на новые проекты, на которые достаточно легко попасть, и именно там оказывается подавляющее большинство бизнесменов со своими самыми разнообразными идеями. Площадки эти многочисленны и разнообразны, в зависимости от типа проекта, который вы ищите, и надо выбирать подходящую.

Kickstarter – одна из наиболее популярных краудфандиноговых площадок в мире, позволяющая миллионам человек инвестировать в стартап свои средства. Кроме Kickstarter, есть и другие площадки, где предприниматели и инвесторы получают возможность найти друг друга. Среди таких площадок, к примеру, популярная Indiegogo. Вложить деньги в стартап в России предлагает Интернет-ресурс Boomstarter.

На этих и других платформах можно найти проект с хорошим потенциалом в любой сфере. Кстати, существует возможность инвестировать и в саму площадку. Чаще всего, «краудфандер» может рассчитывать на продукт, ради появления которого и собирались средства, но иногда он может получить и долю в инвестируемом проекте.

Если есть желание начать выгодно вкладывать деньги, то вполне можно выделить средства на десяток-другой различных проектов на надежных краудфандинговых платформах. Направление это популярное и продолжает развиваться. Всемирный банк прогнозирует увеличение объема рынка краудфандинга. Возможно, что к 2025 году он достигнет ста миллиардов долларов и будет существенно, в несколько раз, превышать современный рынок венчурных инвестиций.

На таких серьезных площадках, как AngelList или российском StartTrack можно выбирать проекты, в которые вкладываются инвесторы с опытом, обладающие необходимыми знаниями и специализацией. Это один из самых недорогих способов попробовать себя в инвестициях.

Диверсификация вкладов – основа венчурной стратегии

К сожалению, 90% всех стартапов обанкрочиваются и именно поэтому более надежным и проверенным способом получения доходов от них служат венчурные инвестиции в стартапы. Они представлены специальными фондами и частными инвесторами. Последние, так называемые бизнес-ангелы, тоже подвержены рискам и редко получают существенные дивиденды.

Другое дело – венчурный фонд. Это коллективная форма инвестирования, призванная минимизировать возможные риски. Этот результат достигается за счет:

• большого количества участников фонда
• качественной экспертной оценки проектов
• вложения средств на длительный срок

Безусловные преимущества партнерства в венчурном фонде очевидны, но за эти плюсы придется не только вносить установленную плату за управление фондом, но и сумму инвестиций необходимо положить сразу всю, на длительный срок в несколько лет. Кроме того, стоит учесть, что такие партнеры практически не принимают участия в текущих делах фонда, не участвуют в его политике, и непосредственно к выбору стартапов и прочим, с ними связанным, процедурам отношения не имеют.

Регулярно венчурные фонды оцениваются независимыми экспертами, которые составляют их рейтинги. На их основе можно принять решение о вхождении в тот или иной фонд. Очевидно, что далеко не каждый потенциальный инвестор может позволить себе это, так как входной порог там довольно высок.

 

Не стоит «класть яйца в одну корзину» — диверсифицируйте свои риски, инвестируя в несколько стартапов одновременно

Правила для инвесторов

Если есть цель заработать на стартапах, то стоит вкладываться сразу в несколько. Чем больше, тем выше вероятность того, что хоть один из них станет по-настоящему успешным. Это позволяет уравновесить доход и потери, которые будут непременно. Другое дело, что один удачный стартап способен покрыть убытки от нескольких неудачных.

Для инвестиций стоит выбирать проекты, которые можно назвать успешными уже на старте. Перспективность их определяется по количеству пользователей или по реальным доходам.

Для приложения важно количество скачиваний, для товара – число проданных единиц.

Успешные предприниматели не останавливаются на достигнутом и создают стартапы за стартапами. Инвестиции в новые проекты фаундеров, имеющих положительный бизнес-опыт, скорее всего, будут выгодными. Отдавайте предпочтение более «крепкой» команде профессионалов, уже имеющей опыт создания успешных, работающих, стартапов.

Работа со стартапами дает возможность непосредственного общения с командой, т.е. шанс изучить не только сам проект, но и людей, стоящих за ним. Это в свою очередь позволяет лучше понять суть и перспективность той или иной инновационной стартап идеи. Отдавайте предпочтение открытым, прозрачным проектам.

Стартап-проекты есть в самых разных сферах. Наиболее «выгодные» области для инвестирования – это высокие технологии, ИТ и интернет-проекты (интернет стартапы). К «свежим» идеям в этих отраслях стоит присмотреться особенно внимательно.

Имеет смысл инвестировать средства в несколько проектов сразу, если они из разных сфер бизнеса, не связанных между собой.

Вложить в стартап деньги может быть очень выгодным предприятием, которое, однако сопряжено с большим риском. Очень важно найти перспективный стартап. Перед принятием решения следует внимательно изучить все фактические данные по конкретному бизнес-плану и оценить его потенциал. Правильная оценка – ключ к удачному инвестированию в стартап, который может буквально озолотить своих вкладчиков за очень короткий срок.

ardma.ru

Как привлечь инвестиции в стартап

Фёдор Датнов

Предприниматель, специалист по маркетингу для IT-стартапов и малого бизнеса. С 2015 года живёт и работает в Кремниевой долине, США.

Любой стартап нуждается в деньгах как в воздухе. На ранних этапах привлечение инвестиций является самой большой головной болью всех стартаперов. Обычно никто не хочет верить даже в самую замечательную идею, очень немногие инвесторы готовы быть первыми.

В этой статье мы расскажем о привлечении средств в инновационные проекты и о ситуации на рынке IT-инвестиций. Таким образом мы стремимся облегчить задачу тем, кто уже решился попытать счастье в борьбе за «длинный доллар» инвесторов.

Особенности рынка IT-инвестиций

Сегодня сложно придумать эпитет для того, чтобы описать ситуацию на рынке IT-инвестиций. Можно назвать её сверхблагоприятной для стартапов. Но даже это не будет в достаточной мере отражать оптимистичность инвесторов в отношении ИТ-инноваций.

Объёмы инвестиций бьют рекорды

Ещё недавно обычными для посевных раундов считались вложения в районе от 50 000 до 500 000 долларов. Сегодня среднестатистические посевные раунды оценивают в 1–2 миллиона долларов. Иногда они доходят до 5 миллионов долларов, и это не считается пределом. Объёмы вложений в литерных раундах ежемесячно бьют рекорды.

Высокие требования к команде

Оптимизм инвесторов разделяют далеко не все команды, так как с ростом объёмов инвестирования возрастают и требования к компаниям. Особенно серьёзно подходят к компетенциям команд без истории и без репутации. Не секрет, что подавляющее большинство стартаперов из этой категории.

Характерная особенность современных инвесторов в том, что они вкладывают в большей степени не в идею или бизнес-модель, а в людей, которые будут осуществлять идею и использовать схемы её монетизации.

Инвесторы всегда обращают внимание на метрики и формальные показатели роста, что является очень серьёзной проблемой и многократно усложняет задачи для соискателей денег.

Рост капитализации проектов

Ещё один тренд рынка IT-инвестиций — рост капитализации проектов. Чем больше инвестор боится конкурентов, тем больше он вкладывает в проект, стремясь приобрести преимущества. Этим пользуются, капитализация астрономически растёт, но иногда за ней ничего нет.

Ещё 10–15 лет назад капитализацию IT-компаний отражали реальные цифры, такие как объём прибыли и размер аудитории. Сегодня же очень многие попросту завышают показатели, чтобы привлечь очередной раунд. В итоге пузыри закономерно лопаются после периодов длительного, регулярного, часто бурного, но формального роста.

Иногда помогает экспертиза, но эта мера также ещё больше усложняет и бюрократизирует привлечение денег.

Инвесторы

Сегодня проще назвать тех, кто не инвестирует в стартапы. Вкладывать в инновационные проекты стало почти правилом хорошего тона. Стартапы финансируют крупные IT-корпорации (Google, Microsoft, Wargaming, Facebook, Atlassian, Alibaba), инвестиционные объединения, венчурные фонды (ABRT Venture Fund, ABRT Venture Fund, Accel Partners, Admitad Invest, Sequoia Capital, Tiger Global Management), а также бизнес-ангелы средней руки, банки, финтехорганизации.

Существуют ещё такие формы инвестирования, как краудфандинг и краудинвестинг. Эти инструменты предполагают инвестирование за счёт будущих пользователей продукта. Хорошо работает с играми и разработкой гаджетов.

Известны примеры крупных личных инвестиций в стартапы. Например, сооснователь WhatsApp Брайан Эктон вложил 50 миллионов долларов в мессенджер Signal.

Другим характерным источником денег для стартапов, находящихся на стадии идеи, являются инвесторы из группы FFF (Family, Friends, Freaks — семья, друзья и сумасшедшие). Известно, что многие успешные стартапы первые инвестиции получили именно из этого источника.

Способы привлечения инвестиций

Выход на IPO

Надёжным и традиционным инструментом привлечения денег в IT-проект является размещение акций на фондовой бирже, то есть IPO. Для проведения IPO, например, в США необходимо долго обивать пороги таких организаций, как CES (комиссия по ценным бумагам), стать акционерным обществом, а потом ещё найти пару миллионов долларов на рекламную кампанию.

Считается, что IPO подходит для зрелых проектов, а для стартапов не может быть достаточно эффективным. При этом Google в своё время опровергла это утверждение.

ICO, или токенсейл

В качестве альтернативы размещению акций нередко используется ICO, или токенсейл. При токенсейле привлечение денег происходит благодаря продаже собственной криптовалюты. Считается, что для США и Европейского союза затраты на эффективное ICO эквивалентны 500 000 долларов. Такая сумма позволит решить вопрос рекламы и юридического оформления публичной продажи криптоактивов.

На ранних стадиях может помочь краудфандинг (краудинвестинг). Для привлечения средств подходят такие платформы, как Kickstarter. Будущие пользователи сбрасываются разработчику на «поддержку штанов» во время подготовки продукта к выходу на рынок, а тот, в свою очередь, обязуется передать им результат своего труда, а в случае с краудинвестингом — ещё и поделиться прибылью.

Такие формы хороши низкими затратами. Для Kickstarter достаточно написать короткое резюме проекта, разместить несколько фото и промовидео, показать команду. Остальное сделает платформа. В последнее время к проектам на Kickstarter с интересом относятся журналисты крупных медиа, что многим помогает без затрат решить вопрос рекламы.

Инкубаторы стартапов

Особое место среди инструментов привлечения инвестиций занимают инкубаторы (акселераторы). Они сами ищут стартапы и вкладывают в них деньги. Проекты выполняют домашнюю работу и проходят акселерацию, автоматически попадают в фокус крупных инвесторов.

Самыми авторитетными инкубаторами считаются 500 Startups и Y Combinator, инвесторы им доверяют и достаточно легко вкладывают деньги в проекты, прошедшие там акселерацию.

Объём стартовых вложений инкубатора — от 150 000 долларов. За это он получает 7-процентную долю в компании. Часть денег взимается за обучение, а прочее стартаперы тратят так, как считают необходимым. Обычно в инкубаторы попадают с легко масштабируемыми идеями и реалистичными бизнес-моделями, прочим отказывают.

Правила ведения переговоров

Для получения инвестиций необходимо качественно вести переговоры. Бывает, гениальная идея и рабочая бизнес-модель не требуют обсуждения, деньги выделяют быстро, но это редкость. Чаще происходит тщательное изучение команды и проекта во время переговоров. И в этот момент главное — не облажаться. Для этого нужно соблюдать несколько важных правил:

1. Не фокусируйтесь на самом факте инвестиций и необходимой сумме. Больше рассказывайте о прибыли и способах её получения, чем о нуждах.
2. Предлагайте несколько бизнес-планов и бизнес-моделей, которые будут рассчитаны на различное развитие ситуации с продуктом.
3. Добивайтесь точных ответов на ваши вопросы. Спрашивайте, когда человек примет решение, нужно ли ему обсуждать вложения в ваш проект с партнёрами и так далее.
4. Отдавайте предпочтение смелым опытным инвесторам, которые готовы быть первыми, кто вложится в ваш стартап.

Итог

Привлечение инвестиций в стартап — это всегда сложно, часто неоднозначно и порой вообще непредсказуемо. Тут действительно трудно давать советы, но те, которые изложены выше, увеличат шансы проекта на выживание в агрессивной конкурентной среде. Инвестиционный оптимизм достиг своего пика, и сейчас, пожалуй, лучшее время для стартапов.

Читайте также

lifehacker.ru

Инвестирование в стартапы — что эта такое и как на этом заработать

Стартап — это слово можно слышать все чаще и чаще из различных источников. Современный мир позволяет реализовать практически любую идею и стартапы живое тому подтверждение. Сегодня мы подробно рассмотрим, что такое стартап. Также затронем тему инвестирования в стартапы, и конечно же, ответим на вопрос — как на этом заработать.

Содержание:

1. Что такое стартап?

2. Основные этапы формирования стартапа

2.1. Появление уникальной идеи

2.2. Формирование сплоченной команды

2.3. Изучение рынка в определенной нише 

2.4. Создание общей концепции

2.5. Разработка технического задания

2.6. Создание альфа версии продукта

2.7. Получение финансирования — поиск инвесторов 

2.8. Запуск бета версий продукта

3. Стартапы, как вид инвестиций

4. Инвестирование в стартапы — где взять деньги?

4.1. Площадки для стартапов

4.2. Венчурные фонды

4.3. Самостоятельное получение инвестирования

5. Заключение

Для начала давайте попробуем разобраться в том, что такое стартап. В последние несколько лет у многих это слово находится на слуху, но если попросить человека дать определение, то часто можно встретить затруднения в попытке дать правильный ответ. Если посмотреть в русско-английский словарь, то мы увидим, что startup в переводе на русский означает начало или пуск. Если масштабировать это на бизнес, то можно сказать, что стартапами называют все коммерческие предприятия на раннем этапе развития.

Но все прекрасно понимают, что не каждый начинающий бизнес можно назвать стартапом. Есть одна отличительная деталь, которая очень ярко отделяет стартапы от просто развивающейся компании. Яркая, оригинальная идея — вот что является своего рода разделительной чертой, отделяющий просто бизнес от стартапа. Если вы пытаетесь скопировать успешную бизнес модель, не внеся в нее яркой и оригинальной идее — бизнес останется просто бизнесом.

Давайте рассмотрим самый яркий и понятный всем пример — социальные сети. Facebook можно считать родоначальником всех социальных сетей. За основу были взяты чаты и мессенджеры, которые были широко распространены в то время. Но что же стало той самой идеей, которая сделала facebook не одним из тысячи, а нечто новым и ярким? Для кого-то сегодня это может прозвучать дико, но Марк Цукерберг просто персонализировал каждого пользователя. Раньше люди скрывались за никнэймами и цифрами, а facebook им предложил быть просто собой. Сама история создания данного ресурса не затронута, да и она нам неинтересна в рамках данной статьи. Самое главное мы выделили — идею, благодаря которой facebook можно назвать стартапом. И социальные сети, появившиеся следом, стартапами уже не являются, так как кардинально новой идеи в себе не несут.

Тут нужно уметь отделять зерна от плевел. В последнее время многие используют слово стартап совсем не по назначению. Открытие ларька с пирожками для них тоже стартап, хотя фактически таковым не является. Но если внести в эту простую модель бизнеса, что-то новое, то это может стать полноценным стартапом.

Также многие называют ведение любого онлайн бизнеса. Доля истины в этом есть, так как в мировой сети создать что-то принципиально новое гораздо проще, но это вовсе не означает, что любой интернет-бизнес автоматически становится стартапом. Рекомендуем подробно изучить тонкости инвестирования в сети в материале «ИНВЕСТИЦИИ В ИНТЕРНЕТЕ: ТОП-11 КОМПАНИЙ + 7 ВИДОВ ИНВЕСТИРОВАНИЯ В СЕТИ!»

За рубежом можно часто встретить упоминание о неком «гаражном бизнесе». Так часто называют стартапы. Дело в том, что самым первым стартапом принято считать всемирно известную компанию HP, которая берет свое начала с группы студентов и небольшого гаража. Также многие успешные компании, особенно в IT сфере начинали с простого гаража.

Сегодня успешные стартапы обладают многомиллиардными капиталами, являясь во много образующими компаниями на своем рынке. На них ориентируются все, а инвесторы выстраиваются в очередь, чтобы вложить свои деньги и получить приличную прибыль.

Деньги и слава — вот что заставляет многих людей рисковать всем и заниматься стартапами. Но необходимо понимать, что от формирования самой идеи, до реализации и запуска предприятия лежит большая дорога. А до больших денег и очереди инвесторов — целая пропасть. Огромное количество компаний разоряются и не получает ни копейки от инвесторов. Во многом это происходит из-за неправильного подхода при работе со стартапами. Давайте рассмотрим основные этапы формирования подобных проектов.

Этап первый — Идея

Мы уже говорили с вами, что ключевая особенность, отличающая стартапы от простого бизнеса — это идея. Достаточно часто идея витает в воздухе, но никто не может четко сформулировать её. Здесь нужно поставить четыре важных вопроса четыре главных вопроса:

• Что мы хотим сделать;
• Для чего мы хотим это сделать;
• Для кого мы это делаем;
• Как это будет реализовано.

Вопросы достаточно простые, но если ваша идея не способна ответить хотя бы на один из них, то она не способна выстрелить. Может случится так, что один ответ может быть ответом на несколько вопросов. Например, вы хотите сделать программу или сайт, который занимается поиском товаров по фотографиям. И получается, что на вопросы «что мы хотим сделать» и « для чего мы это хотим сделать» ответ фактически один, и он лежит в самой концепции идеи — сделать поиск товаров по фотографиям.

Этап второй — создание команды

Идею невозможно реализовать в одиночку. Как минимум потому, что необходимо глубоко охватить несколько предметных областей. Если брать все тот же пример с поиском товаров, то необходимо минимум три человека:

• разработчик логической части поиска;
• разработчик интерфейса;
• продажник.

Стоит помнить, что не важно насколько хороший продукт вы смогли создать, если продать его не получается.

Хорошую команду собрать достаточно сложно. Это должны быть люди, вдохновленные вашей идей, готовые работать практически за счет чистого энтузиазма особенно на ранних этапах жизни вашей компании. Если ваша команда не «болеет душой» за проект, то реализовать его вряд ли получится.

Этап третий — изучение рынка

Как уже говорилось выше, основной задачей будет именно продажа вашего продукта, а не разработка концептуально новой идеи для какого либо сегмента рынка. Поэтому необходимо оценить потенциальный рынок продаж:

• Существуют ли аналоги и каким спросом они пользуются;
• Средний ценовой сегмент для вашего рынка;
• Количество потенциальных конкурентов уже существующих на рынке, также необходимо рассмотреть их слабые и сильные стороны;
• Количество потенциальных покупателей вашего продукта.

Все это поможет составить общую картину о потенциальной рентабельности вашего стартапа. Вполне возможно, что на этом этапе вы не сможете сами себе продать ваш же продукт.

Этап четвертый — создание общей концепции

«Скелет» вашей идеи должен начать обрастать мясом. Если вернуться к тем четырем вопросам, то здесь они трансформируются в следующие:

• «Что мы хотим сделать» преобразовывается в вопрос, как будет выглядеть наш продукт. Тут прорабатываются основные моменты функционала.
• «Для чего мы хотим это сделать» преобразовывается в конкретно поставленную цель, которую должен решать продукт.
• «Для кого мы хотим это сделать» данный вопрос уже будет выглядеть как конкретный сегмент рынка и целевая аудитория для которой он будет создаваться.  На этом этапе необходимо представить абстрактного клиента: какого он возраста, какой у него достаток, чем он увлекается — на все эти вопросы необходимо дать максимально развернутый ответ.
• «Как это будет реализовано» преобразуется сразу в два очень важных вопроса:
  • Какими техническими средствами будет реализованы поставленные задачи. Тут необходимо смотреть наперед, предполагая, как в дальнейшем будет развиваться ваша фирма. Так как самый простой способ не означает, что он самый лучший.
  • Как вы будете монетизировать свое детище. Помните, продукт нужно продать. Одно дело, если вы производите какой-либо гаджет, то тут все достаточно понятно. Однако, если речь идет о программном продукте, то все не так просто как кажется на первый взгляд.

Если ваша идея жизнеспособна, то вы сможете без проблем ответить на поставленные вопросы, после чего получите полностью сформированную концепцию вашего стратапа.

Этап пятый — техническое задание

Техническое задание отвечает непосредственно за превращение идеи в жизни. Детально описывать данный этап смысла нет, так как техническое задание, независимо о чего-либо, остается техническим заданием. Но тут стоит обратить внимание на две очень важные детали:

• Правильно сформулированное задание очень сильно облегчает работу исполнителям. Не нужно лениться, описывайте в задании все, даже самые незначительные детали.
• Выставляйте реальные сроки. Не стоит сильно размазывать сроки реалезации, но и укладывать разработчиков в предельно сжатые тоже является плохой идеей.

Этап шестой — создание альфа версии продукта

Одной из главных ошибок в стартапах является попытка получения финансирования до создания прототипа или альфа версии вашего продукта. Она должна быть простой в понимании и обращении, зачастую именно альфа версия вашего продукта будет основным аргументом для получения инвестиций.

Этап седьмой — получение финансирования

Для многих стартапов инвестирование становится камнем преткновения. Но более подробно о том, где взять деньги мы поговорим ниже.

Этап восьмой — запуск бета версий продукта

Этот этап можно считать последним в жизни стартапа, так как далее он начинает действовать уже как полноценный бизнес-проект. Главная задача — получить обратную связь от первых потребителей и исправить последние недочеты перед запуском окончательного варианта продукта.

Теперь давайте детально рассмотрим, что из себя представляет инвестирование в стартапы. Мы рассмотрим их в целом, как инвестиционный проект с точки зрения профессионалов:

• Доходность. Прибыль от инвестирования в стартапы колеблется в очень широком диапазоне. Она может составить и 2-3%, а некоторые вложения могут принести под 200-300%. Но если попытаться усреднить, то мы увидим цифру в 15-20%, а это означает, что стартапы можно отнести к высокодоходным инвестициям.До
• Риск. Высокая прибыль влечет за собой и высокие риски. Очень много стартапов, получивших инвестирование, сворачиваются, не доходя даже до выпуска первого экземпляра своего продукта. С точки зрения профессионалов это высокорисковые инвестиции, к которым необходимо относится с осторожностью.
• Ликвидность. Это самая главная слабость инвестирования в стартапы, да и вообще любых вложений в бизнес. Ликвидность подобных вложений крайне низкая, фактически вы не сможете получить свои активы долгое время, если не инвестируете в венчурный фонд, но об это несколько позже.

В целом, инвестирование в стартапы являются рисковым предприятием и вкладываться в них серьезно не стоит, если у вас нет стабильного инвестиционного портфеля, обеспечивающего вам надежное получение прибыли. О том как диверсифицировать свои риски при инвестировании расскажет статья «ФОРМИРОВАНИЕ ИНВЕСТИЦИОННОГО ПОРТФЕЛЯ: 4 ЭТАПА + 3 ВАЖНЫХ НАПРАВЛЕНИЯ!»

Теперь давайте поговорим о самом главном — о деньгах. Где брать финансы? На самом деле вариантов не так уж и много, а если быть более точным, то их всего три. Каждый из вариантов обладает своими преимуществами и недостатками. Мы рассмотрим их, как с точки зрения компании, так и с точки зрения инвестора или инвесторов.

Площадки для стартапов

Достаточно популярный способ собрать деньги на реализацию стартапов любых размеров. Можно встретить, как небольшие настольные игры, которые требуют для реализации около тысячи долларов, так и крупные многомиллионные кампании. Например, игра Star Citizen собрала уже более 100 миллионов долларов и продолжает набирать обороты. Эта сумма сопоставима с бюджетом голливудского блокбастера.

1. С точки зрения компании

Давайте рассмотрим инвестирование в стартапы с помощью подобных площадок со стороны компании. Для того, чтобы разместить свою кампанию по сбору средств вам фактически не нужно ничего, достаточно подать заявку и пройти несложную процедуру модерации, и вы можете начинать собирать деньги. Давайте рассмотрим преимущества работы с подобными площадками:

• Минимальные требования. Вы можете разместить свой проект на стадии идеи уже начать собирать деньги. В последнее время требования стараются ужесточить, но они в любом случае очень мягкие.
• Работа с конечным потребителем напрямую. Это очень удобно, еще на стадии реализации вы будете получать обратную связь от ваших потребителей. Это помогает учитывать пожелания и устранять ошибки еще на стадии ранней разработки.
• Получение множества источников инвестирования.
• Отсутствие какой-либо ответственности. Плюсом это назвать достаточно сложно, но в случае каких-либо срывов или неудач, компания не несет никакой ответственности.

Может показаться, что такие площадки являются раем для стартапов, однако, это не так. Давайте взглянем на недостатки:

• Большая комиссия. Подобные площадки собирают комиссию. Это естественно, ведь они должны существовать за счет каких-то средств. Но цифры порой поражают, она может составлять до 50%. То есть половину собранных средств вам необходимо будет отдать площадке.
• Большое количество кампаний. Большое количество различных проектов, которые очень похожи друг на друга распыляют деньги потенциальных инвесторов. По итогу может получится, что большое количество просто не получит финансирование из-за огромного количество «клонов».

Если подводить итог, то такой способ идеально подойдет для стартапа, который способен сразу заинтересовать конечного потребителя. Это должен быть какой-либо физический или программный продукт, чаще всего игра. 

2. С точки зрения инвестора

И тут фактически никакого инвестирования в стартап не происходит. Человек фактически покупает какой-то товар еще до официального запуска продаж. Многие так выражают свою поддержку, другие стараются купить заинтересовавший товар дешевле рыночной стоимости. В любом случае полноценным инвестированием это назвать невозможно. Если вы решите поддержать какой-либо стартап, то стоит помнить о некоторых моментах:

• Мошенничество. Практически все площадки никак не защищают инвесторов от банальных мошеннических схем. Если деньги выведены из системы, то компания может обрубить все концы и молча с этими деньгами уйти.
• Качество продукта. Итоговое качество продукта может получиться по-настоящему ужасным. Опять же, в таком случае вернуть свои деньги вряд ли удастся.

Венчурные фонды

Теперь давайте поговорим о более серьезных способах получения финансирования для стартапов. Одним из самых старых являются венчурные фонды. Это паевые инвестиционные фонды, которые специализируются на инвестировании в бизнес. Принцип работы достаточно простой и выглядит следующим образом:

• Компания-стартап предоставляет свою идею на рассмотрение венчурному фонду.
• В случае одобрения, стартап получает финансирование.
• В дальнейшем часть прибыли будет отходить в пользу венчурного фонда.

Теперь давайте рассмотрим подобные фонды с точки зрения инвесторов и компаний, получающих инвестиции.

1. С точки зрения стартапа

Давайте для начала рассмотрим данный способ получения финансов с точки зрения компании. Для начала давайте взглянем на преимущества:

• Получение инвестирования в полном объеме. Если вы в кампании заявляете определенную сумму, то вы её получите в полном объеме, если ваш проект получит одобрение.
• Своевременное инвестирование. Стоит понимать, что важны не только объемы финансов, но и своевременное их поступление. Венчурные фонды обеспечивает своевременное получение финансирования.
• Полная поддержка на всех этапах реализации. Венчурные фонды заинтересованы в своевременной реализации всех финансируемых стартапов и оказывают посильную помощь всем проектам, получившим инвестирование.

Но необходимо понимать, что подобные фонды не являются благотворительными организациями и заинтересованы в получении прибыли, а это за собой влечет некоторые особенности. Недостатками их назвать в полной мере нельзя, но доставить дискомфорт они могут.

• Велики шансы того, что вашу идею просто не примут и вы не получите инвестирование. Все силы для оформления бизнес-плана и других документов будут потрачены в пустую. Но стоит учитывать, что если ваш стартап получил отказ, то возможно, что это следствие каких-то грубых ошибок.
• Достаточно часто венчурные фонды становятся крупными акционерами или одними из учредителей компании. Если рассматривать данный вопрос на очень длинной дистанции — это потеря ощутимой прибыли, но так работают все инвестиции на сегодня. Вы либо соглашаетесь с этим и получаете финансирование, либо отказывайтесь и ваш стартап остается на бумаге.
• Жесткий контроль со стороны фонда. Опять же, необходимо понимать, что фонд — это коммерческая организация, заинтересованная в получении прибыли. Поэтому за реализацией стартапа будут жестко следить. Срывы сроков могут грозить серьезными санкциями.

2. С точки зрения инвестора

Тут стоит сказать сразу, что данный вопрос мы будем рассматривать со стороны инвесторов, вкладывающих свои деньги в венчурный фонд, а не со стороны управляющей компании. Преимущества:

• Высокая доходность. Оценить доходность подобных фондов достаточно сложно, так как многое зависит от конкретики. Но если брать статистику ведущих организаций, занимающихся инвестированием в стартапы, то своим вкладчикам они предлагают 5-13% годовых, что является неплохой прибылью.
• Пассивный доход. Но самое главное, что прибыль, получаемая с подобных инвестиционных проектов, является пассивным доходом. Инвестор не тратит времени на работу со стартапами, освобождая своё для реализации других бизнес-идей.

Если говорить о недостатках, то можно выделить только один — нестабильность дохода. В своих предложениях венчурные фонды указывают цифры за предыдущий период, как правило берется год. Но если вы рассмотрите его повнимательнее, то увидите, что никто вам не гарантирует получение конкурентной суммы. Вы можете получить и 20%, а можете и ничего не получить. Но если говорить о серьезных фондах, то, как правило, ситуации с нулевой или отрицательной прибылью случаются очень редко.

Самостоятельное получение инвестиций

Также не стоит забывать и о том, что стартапы могут получить самостоятельное инвестирование. Можно выделить несколько основных способов получения финансирования альтернативными способами:

• Собственные ресурсы. Вполне возможно, что у вас хватит собственных средств для реализации стартапа. В таком случае не придется искать финансирования из вне. Если собственных средств недостаточно для инвестирования в стартап, можно подумать о другом направлении и авыбрать наиболее подходящий вариант. В этом поможет статья «КУДА МОЖНО ИНВЕСТИРОВАТЬ ДЕНЬГИ: 11 ПРИВЛЕКАТЕЛЬНЫХ ВАРИАНТОВ!»
• Кредитование. Не самый популярный способ, который, однако имеет право на существование. Но перед тем как брать кредит, убедитесь, что у вы сможете его погасить при неудачном стечении обстоятельств.
• Акционирование компании. Это очень сомнительный способ, так как на раннем этапе акции такой компании будут стоит копейки.

Можно встретить много случаев, когда стартапы получает финансирование от одиночных инвесторов, которые сами предложили финансовую помощь. Но это является исключением из правил, и всерьез рассчитывать на это не стоит.

Сегодня мы подробно рассмотрели что такое стартапы и как работают подобные проекты. Подробно разобрали все жизненные этапы, а также взглянули на то, как происходит инвестирование в стартапы. Но независимо от того, хотите вы сами открыть свой стартап или принять участие в инвестировании, необходимо понимать, что это является высокорисковым видом инвестиций и подходить к подобным вложениям необходимо с максимальной осторожностью. В завершении рекомендуем к прочтению интересный материал «ИНВЕСТИЦИИ В БИЗНЕС: ТОП — 5 ПРИБЫЛЬНЫХ НАПРАВЛЕНИЙ + ОЦЕНКА КАЖДОГО!» 

reitinvest.top

4 биржи стартапов из России

Чтобы найти деньги, стартаперу необходимо поднять все свои старые связи, наладить новые, пробежаться по бизнес-инкубаторам. Если же это не помогло, не стоит отчаиваться. Сегодня в рунете есть целый ряд площадок, которые помогают вести эффективный поиск инвестиций в стартап. Это своего рода агрегаторы проектов и инвесторов, место где друг друга ищут те и другие. Именно о таких биржах стартапов России расскажем далее.

1. StartupPoint

   Первая платформа из России, которая дала возможность стартаперам искать венчурные инвестии, а компаниям инвестировать в проекты. Всего в базе площадки на данный момент почти 5 тыс. проектов, а суммарно привлеченные инвестиции перевалили отметку в 3,5 млн. долларов. Помимо стандартных функций StartupPoint предлагает возможность оценивать представленные здесь проекты.

2. Napartner

   Еще одна биржа стартапов из России, которая заявляет о наибольшем объеме привлеченных инвестиций — более 6 млн. долларов. В отдельном разделе можно просмотреть список успешных проектов, предлагается услуга «упаковки» стартапа, а также магазин готовых бизнесов.

3. Smipon

   Крауфандинговая платформа, на которой инвесторы могут совместно финансировать самые интересные стартапы рунета. Свои деньги получают лишь проекты, в которых все, кроме этих самых денег, уже есть. Важно показать продукт, и если он понравится потенциальным инвесторам, можете рассчитывать на успех.

4. Boomstarter

   Наверное самый яркий и интересный краудфандинговый ресурс России с классным сайтом и интересной рекламной стратегией. Подобное отношение к делу дает начинающему стартаперу лишний повод надеяться на успешность его затеи. Сейчас на ресурсе зарегистрировано более 70 тыс. человек, а профинансировано более 500 проектов. Если у вас не получилось найти инвестора традиционным способом, можно попытать счастье, собрав деньги краудфандингом. Благо удачных примеров множество.

Перечисленные выше площадки — наиболее известные в России ресурсы для привлечения инвестиций в стартап. Помимо них есть достаточно более мелких площадок, на которых вы можете попытать счастье. В любом случае, подобного рода агрегаторы — не панацея. Чтобы помочь своему проекту запуститься, прежде необходимо приложить немалое количество усилий. Сегодня мало кто готов вкладывать деньги в одну только идею, в виду большого риска. Хорошая идея до сих пор в цене, но и она стоит немного без людей, которые уже вложили силы в ее реализацию.

ru.smedialink.com

что нужно знать — Финансы на vc.ru

Благодаря стремительному развитию информационных технологий, все больше людей интересуется заработком в области инвестиций. И также, благодаря этому развитию появляется на свет все больше стартапов, которые нуждаются в финансировании. Думаю, что эта информация будет полезна для вас.

Людей, которые вкладывают финансы в компании на начальной стадии, часто называют «бизнес-ангелами». Инвестирование в компании на начальной стадии приносит существенную прибыль инвестору в будущем, а также дает большие возможности для хорошего старта компании. Рентабельность инвестиций обычно достаточно высока для первых инвесторов. Поскольку компании оцениваются значительно ниже в начале своего восхождения, инвесторы получают большую часть акций за определенное количество вложенных денег.

Бизнес-ангелы также могут давать стратегические советы компаниям, в которые они инвестируют, а это дает возможность начинающим в бизнесе, получить ценные знания.

Итак, что нужно сделать для того, чтобы начать вкладывать деньги в компании на начальной стадии:

1. Важно выбрать ту область инвестирования, с которой вы знакомы, а в идеале – в которой работали. Чем больше вы понимание в этой области, тем легче оценить преимущества компании и определить, действительно ли это та компания, в которую вы готовы вложить свои деньги.

2. Решите, насколько вы хотите быть активным в развитии компании, в которую вы инвестируете. Некоторые инвесторы предпочитают просто предоставить капитал, а другие играют более активную роль в управлении и планировании компанией. Нужно оценить, сколько времени вы можете посвятить этой компании.

3. Следующим шагом является оценка инвестиций в стартап. Для этого можно присоединиться к сообществам бизнес-ангелов и узнать, как они проводят анализ компаний в выбранном вами секторе. Также вы можете разузнать у них, по каким именно критериям они делают выбор потенциальной компании для инвестирования.

4. Проанализируйте инвестиции. Независимо от того, инвестируете вы самостоятельно, или как часть ангельской группы, тщательно изучите и проведите анализ выбранной вами компании. Не полагайтесь только на заявления, сделанные в бизнес-плане компании. Самостоятельно оцените потенциал рынка для продукции или услуг выбранной компании. Всегда консультируйтесь с вашими деловыми партнерами.

5. Выберите адвоката, практика которого включает работу с ценными бумагами, что касается компаний, находящихся на ранних стадиях. Консультируйтесь с ним во время переговоров с компанией. Адвокат поможет вам структурировать сделку, а также обеспечить соответствие договора по ценным бумагам ко всем нормам, и гарантировать защиту ваших интересов.

Если вы уже выбрали для себя компанию, в которую вы готовы вложить деньги, убедитесь, что вы изучили всю предысторию успехов и неудач в бизнесе управленческой команды стартапа. Не переводите деньги до тех пор, пока вы не будете уверены, что у этой команды есть возможность сделать успешный бизнес.

Одним из преимуществ инвестирования в группе или сети бизнес-ангелов является то, что вы можете распространять свой капитал на несколько договоров и смягчить свой риск, если одна из компаний терпит неудачу.

Главное, никогда не забывайте, что инвестиции в стартапы по своей природе является достаточно рискованными. Выделите для инвестиций ту сумму, которую вы можете себе позволить потратить и это не повлияет кардинально на ваше общее финансовое состояние. И помните, что это неликвидные инвестиции – может пройти несколько лет, пока вы получите своегй доход.

Многие начинающие инвесторы считают, что вкладывать деньги — это простое дело, но это совсем не так. Нужно всегда обращать внимание на риск и все нюансы. Если вы выбрали путь инвестирования, вы должны следить за всеми новостями и изменениями, которые происходят в мире финансов. Кстати, посещение конференций, где стартапы представляют перед потенциальными инвесторами – это очень хорошая возможность познакомиться с компаниями и завести неплохие связи с успешными инвесторами.

#инвестиции #бизнесангелы #вложения

Материал опубликован пользователем. Нажмите кнопку «Написать», чтобы поделиться мнением или рассказать о своём проекте.

Написать

vc.ru

Инвесторы в стартапы в России: где искать, варианты инвестиций

Слово «стартап» уже прочно вошло в нашу жизнь, заменив привычные бизнес-проекты и прочие понятия. Хотя для многих оно остается частью сленга, показывающего осведомлённость в современных течениях, но за ним скрываются значительные инвестиции и миллионные прибыли инвесторов.

Бизнес по-русски

Мировой рынок стартапов стремительно развивается, давая шанс любому генерирующему идеи человеку построить свой бизнес. В России всё обстоит иначе. Инвесторы в стартапы не охотно вкладывают средства, опасаясь финансовых потерь.

Такая система сложилась по нескольким причинам:

• нестабильность налогового законодательства;
• сложность предсказания прибыльности проекта;
• возможность более «спокойного» заработка за счёт нефти, другие.

Зарубежные инвесторы порой готовы вкладывать в отечественный бизнес больше, чем родные предприниматели.

Потенциально в качестве вкладчика могут выступать частные лиц или организации, обладающие достаточным капиталом.

Инвестирование же может происходить непосредственно или через сторонние организации, которыми выступают Паевые инвестиционные фонды или клубы инвесторов. Последний вариант позволяет разделить сумму необходимых вложений между всеми участниками, а значит и риск.

Ещё одна особенность российского рынка стартапов – поиск инвесторов через форумы с непосредственным общением. Если во всём мире весьма популярны базы стартапов, то в отечественной системе инвестирования они занимают далеко не первое место.

Гораздо больше возможностей встретить потенциального инвестора в стартапы в России на экономических мероприятиях, где происходит обсуждение проблем, перераспределение финансовых потоков.

Семейный вклад акселераторов

Несмотря на достаточное наличие на отечественном рынке крупных бизнес-компаний, не они лучшие российские инвесторы в стартапы, а Венчурные фонды и акселераторы.

Первые представляют различные ПИФы, вкладывая средства их участников в перспективные проекты. Вкладчиками фондов могут выступать частные лица или различные организации.

Задача венчурного фонда – получить максимальную прибыль от приобретенных акций и при этом не потерять средства вкладчиков. Чаще они готовы инвестироваться в стартапы с высокой долей доходности и средней или высокой долей риска, отыскивая проекты на сайтах инвесторов для стартапов.

Акселераторы занимаются тем, что помогают стартапам выйти с этапа идеи на этап первых инвестиций. На отечественном рынке наиболее популярны акселераторы:

• Акселератор ФРИИ, набирающий опытные команды от 2 человек и более, зарегистрированных как юрлицо, имеющих чёткую бизнес-модель, а объём рынка не меньше 10 млн. долларов.
• «МетаБета» предпочитает финансировать команды с конкурентной технологией, глобальными амбициями, знанием английского. Она предлагает свои инвестиции и «ангелам» для совместных вложений, помогая им с экспертизой сторонних проектов, организуя консультации для компаний. «МетаБета» предпочитает отбирать стартапы на открытом рынке, помогая создавать экосистему корпоративных инноваций, консультируя корпоративные стартапы.
• GVA LaunchGurus — это система поддержки инновационного предпринимательства, объединяющая сразу несколько направлений: акселератор, программа сотрудничества и соинвестирования, посевной фонд, образовательные мероприятия и консалтинг.
• Стартап-академия является частью школы управления «Сколково», имеет более двухсот предпринимателей, из которых четверть привлекли инвестиции на сумму более 20 млн. долларов.

Краудфандинг

На втором месте отечественного рынка стартапов – группа family, friends&fools, то есть средства друзей, близких, помогающих собрать средства на проект. Процесс обычно происходит через стартап-площадки и другие инвестиционные площадки, например биржа стартапов «Деловой Петербург».

Краудфандинг или сбор средств «всем миром», позволяет набрать достаточное количество для организации собственного бизнеса. Частные инвесторы готовы вкладываться в чужую идею, возможно, надеясь позже тоже получить от кого-то помощь. Наиболее популярные отечественные платформы, где можно найти инвесторов:

• Planeta.ru;
• «С миру по нитке»;
• Стартмен;
• CrowdPress;
• Naparapet
• Kroogi
• Русини;
• Стартиум и другие.

Гранты

На третьем месте стоят субсидии и гранты. Преимущественно они происходят в рамках реализации программ по поддержке малого и среднего бизнеса. В обоих случаях нужно представить бизнес-план, доказать будущую эффективность проекта.

Проблема государственных субсидий в том, что они ограничены по объёму средств, поэтому на них нельзя раскрутить высокотехнологичный бизнес. А вот гранты, особенно если они от «богатых» госкорпораций, таких, как Газпром или Роснефть, могут быть весьма объёмными и разносторонними. Однако, перечень успешных стартапов, достигших высокого уровня и больших прибылей, не так высок, что говорит о не самом успешном выборе проектов и оценки их доходности.

Бизнес-ангелы

Бизнес–ангелы, хотя и не входят в число лидеров по финансированию стартапов, вкладывают средства более эффективно, получая хорошие прибыли.

В России эта категория инвесторов не очень распространена, однако с десяток известных инвесторов для стартапов назвать можно:

• Игорь Мацанюк, предпочитающий вкладывать средства в поддержку игровых и мобильных приложений, выступил бизнес-ангелом для проектов MyWardrobe и Proberry.
• Александр Румянцев успешно реализовал 11 проектов на сумму от 15 до 30 тыс. долларов.
• Борис Жилин за год заключил 13 сделок.
• Александр Бородич интересуется мобильными приложениями, интернет-образованием, торговыми сервисами.
• Алексей Басов предпочитает интересные проекты, в которые он готов вкладывать внушительные суммы – до 300 тыс. долларов.
• Виталий Полехин работает как инвестор со сферами здравоохранения, интернет-образования и технологий.
• Эдуард Фияксель инвестирует в энергосбережение, коммуникации и IT-технологии.
• Андрей Головин один из известнейших инвесторов России, в его портфеле: сервисы «Рублевка», IMP Commerce и MyCreditInfo.
• Павел Черкашин работает с проектами социальных сетей, развлекательных и социальных сервисов.
• Игорь Рябенький участвовал как инвестор в реализации таких проектов как LinguaLeo, «Онлайнбилет.рф» и Eruditor.

viafuture.ru