Найти инвестора для стартапа: Пять шагов к деньгам: как правильно искать инвестора для стартапа

Как найти финансирование для своего стартапа?

Чтобы понять, на какой тип финансирования стоит рассчитывать, к кому обратиться и какие аспекты проекта являются важными для потенциального инвестора, необходимо определить стадию своего проекта. 

Стадия Pre-seed. Продайте стартап своему папе

Описание стадии. Когда стартап находится на Pre-seed, у его основателей уже есть идеи, почему проект может быть экономически целесообразным, какие потребности и проблемы он помогает «закрывать», кто его потенциальные клиенты и т. д. Возможно, под него уже собрана команда, а первые наработки зарегистрированы в виде интеллектуальной собственности. Но сам продукт находится зачаточном состоянии.

На что привлекается финансирование. На этом этапе инвестиции привлекаются на разработку прототипа своего продукта или услуги для проверки на практике, во взаимодействии с клиентами, своих гипотез относительно потребностей рынка и поиска своей ключевой функции.

Этот процесс проверки идей на практике называется product market fit (PMF). Он помогает найти доминирующие в продукте ценностные аспекты и функции, за которые потребитель согласится платить своими деньгами или вниманием, с помощью практических исследований рынка и конкурентной среды. 

К кому обращаться. Типичные источники финансирования самой ранней стадии — краудфандинг, бизнес-ангелы и микро VC-фонды (чаще формализованные в виде синдикатов — групп инвесторов).

Они специализируются на самом рисковом сегменте, и при этом у них достаточно широкий спектр мотивов – кто-то в душе филантроп и бизнес-меценат, кто-то обладает слишком узкой специализацией, кто-то предпочитает работать самостоятельно потому что не обладает достаточным капиталом, навыками, чтобы сформировать полноценный фонд.

Так или иначе, на рынке есть инвесторы, которым нравится вкладывать время и деньги даже в практически безнадежные дела.

Другой типичный сегмент инвесторов предпосевной стадии — так называемый 3 F. Название от трех первых букв в английских словах friends, family и fools. Причем, если friends и family переводятся по своему прямому значению — «друзья» и «семья», то слово fools, в этом случае, не должно отправить искать «дураков» или «простаков».

Намеренно пытаться привлечь таких инвесторов не стоит, в дальнейшем это может выйти дороже. Речь здесь скорее идет о непрофильных венчурному рынку инвесторов, например, о предпринимателях в той же отрасли, в которой собираетесь развивать проект или даже о потенциальных крупных клиентах.

На этом этапе рекомендовано искать первых инвесторов среди этого сегмента по двум причинам. Во-первых, близким и знакомым легче выдать сумму, так как они могут оценить энтузиазм в практических действиях. Во-вторых, этот способ позволяет избежать логичных вопросов от венчурных инвесторов следующих стадий: «если вы и ваши идеи так хороши, почему семья и ближний круг не были готовы инвестировать проект?»

Настоятельно рекомендуется также на предпосевной стадии найти грамотного наставника (ментора). Этот человек будет важной частью команды, поскольку его мнение и непредвзятый взгляд со стороны позволит высветить темные углы или предложить новые идеи для улучшения показателей. 

 

4 ключевых фактора эффективного фандрайзинга на стадии Pre-Seed

1. Конкретная сумма для реализации этапа проекта

В ходе экспертных сессий многие основатели озвучивают проблему как «нам нужен инвестор» и не могут точно сказать, какой размер инвестиций им нужен и на что они пойдут. В таких случаях можно привести простую бытовую метафору. Представьте, что вы получили «бабушкину» квартиру или земельный участок, и вам нужно сделать ремонт (построить дачный домик) для сдачи объекта в аренду.

Вы наверняка обозначите ряд вопросов, которые нужно решить, сделаете смету проекта, график работ и финансирования, распишете, какие специалисты и (или) знания потребуются для ремонта (строительства). Такая же логика должна быть и в стартапе.

Только помимо понимания, сколько необходимо денег, на что именно, какие работы и в какие сроки должны быть реализованы, нужно еще обозначить, что можно предложить инвестору взамен, какую часть результата.

2. Готовый вариант соглашения с инвесторами со справедливыми условиями для обеих сторон (продуманный и подготовленный юристами с вашей стороны).

Продуманный изначально формат отношений с инвестором, даже если это члены семьи или друзья, покажут серьезный настрой, профессионализм и уважение. Все это окупится, особенно в сложном деле привлечения финансирования. Важно обратить внимание на структуру собственности в проекте — она будет играть важную роль на следующих раундах, а также какими будут права и обязанности сторон, справедливые с точки зрения этики предпринимательства. 

В качестве стандартных условий можно рассмотреть варианты поэтапного конвертируемого займа. 

• Во-первых, это дисциплинирует и заставляет отбросить леность, прокрастинацию, излишнюю рефлексию. 
• Во-вторых, он позволяет смягчить условия соглашения в плане распределения долей между основателем и инвестором ранней стадии. 
• В-третьих, конвертируемый займ помогает дополнительно обосновать условия выхода инвестора ранней стадии на следующих раундах.

 Венчурные инвесторы тщательно рассматривают так называемые cap table — документ с информацией структуре собственности участников проекта (основатели, сотрудники с опционами, инвесторы предыдущих стадий). Если профессиональные инвесторы решат, что пропорции долей не разумны или есть неудобные для них «пассажиры» (тут может аукнуться ваша готовность работать с «дураками»), то могут отказаться от сделки.

3. Явная личная заинтересованность в успехе идеи

Лично проведите тщательную оценку рынка, включая проработку идеи с экспертами и потенциальными клиентами. Нужно показать не фантазийный потенциал идеи, но конкретные факты, цифры и экспертные мнения как из общедоступных источников, так и личных.

Убедите своих будущих инвесторов, особенно друзей или членов семьи, что это не просто увлечение, а твердое намерение сделать нечто масштабное. Так что лучше сделать свою «домашнюю работу» на отлично.

4. Наглядное представление идеи

Многим из нас знакомы люди, которые могут долго и увлеченно рассказывать о своих идеях, но не находят времени, чтобы приступить к реализации. А инвесторы не очень верят в генераторов идей. Поэтому на встрече нужно представить хоть какие-то наработки, сделанные со своими собственными ресурсами: временем, энергией, деньгами. Это будет еще одним важным показателем твердости намерений и приверженности идее. 

 

Стадия Seed. Покажите инвестору вашу идеальную команду и прототип

Описание стадии. На этом этапе у проекта уже есть сформированная команда (обычно это ко-фаундеры), функционирующий «в реальных условиях» прототип с ключевой функцией продукта, проверенные на рынке гипотезы, полевые исследования и отзывы пользователей в виде так называемых «первых продаж».

Желательно, чтобы активы в виде интеллектуальных прав уже были зафиксированы юридически, а за «спиной» фаундеров стояли наставники и, возможно, инвесторы предыдущих стадий.

На что можно получить финансирование. На посевной стадии финансирование нужно, чтобы закрепить успехи. Под успехами потенциальный инвестор понимает, что стартап показал реальные результаты освоения средств в виде «пилотов» в B2B или платящих клиентов в сегменте B2C. 

Фандрайзинг используется, чтобы диверсифицировать имеющиеся каналы продаж. Подчеркивается, что речь идет не о масштабировании существующих каналов. Главный канал на ранней стадии, как известно, — это «записная книжка» основателей — личные контакты, которые проще и быстрее убедить протестировать товар в деле.

Именно проактивный поиск новых каналов продаж или нестандартных путей к потенциальному клиенту, а также проверка конверсий в каждом новом канале опытным путем. 

В этом есть логика: чем больше сделок от разных типов клиентов, тем больше объем обратной связи по продукту и меньше рисков для будущего инвестора. Это основа для совершенствования прототипа, увеличения или изменения его функций, а иногда и для полной смены курса со значительной корректировкой «видения будущего», так называемого пивота (pivot).

К кому обращаться. В этом раунде также есть два сегмента инвесторов. Первый — это продвинутые бизнес-ангелы, частные венчурные инвесторы, обладающие уже значительным опытом, капиталом и компетенциями. Второй — специальные «посевные» фонды как в составе более крупных организационных структур венчурного капитала, так и в виде отдельных моноструктур, контролирующих единственный профильный фонд.

Для эффективной работы с этими сегментами предварительно надо разобраться:

• с каким «чеком» работает потенциальный инвестор и совпадает ли это с в потребностями создателя стартапа на текущем раунде. Исходить из принципа «чем больше, тем лучше» в контексте финансирования проекта не всегда хорошая идея;
• какой у фонда (инвестора) проектный фокус или т.н. инвестиционный тезис, ведь профилирование проекта по отрасли и набору компетенций имеет важное значение для VC;
• каков у фонда (инвестора) текущий набор проинвестированных проектов. Фонды ищут синергию в портфеле фонда — то есть проекты, которые могли бы быть друг другу полезны.

Кроме того, эти категории инвесторов гораздо тщательнее и прагматичнее подходят к отбору проектов. На стадии Pre-seed еще можно вовлечь инвестора только своей идеей и пылкостью начинающего предпринимателя.

На посевной стадии рассматриваются уже эволюция продукта, его потребительские характеристики, конкурентные преимущества, целевые размеры рынка и конкурентная среда, бизнес-метрики (темп роста показателей — абсолютные и относительные результаты в контексте времени и сроков, юнит-экономика) и пр.

 

4 ключевых фактора эффективного фандрайзинга стадии Seed

1. Правильная команда

Инвесторы этой стадии особое внимание уделяют тому, кто работает в стартапе. Иногда этот параметр становится решающим. Причина проста: даже хорошая идея при посредственной команде будет обречена.

Инвесторы будут смотреть на всех в стартапе: от управленческой команды до наставников, от вашего консультационного совета (advisory board) до технических специалистов — поэтому тщательно проверяйте, какими навыками и достижениями обладают члены команды и как это будет восприниматься со стороны, на презентации перед инвесторами.

2. Эволюция прототипа до MVP +

Стадия Seed — это время, когда уже широкие возможности коммерциализации технологий или инноваций нужно будет подтверждать на практике. Поэтому продукт, с учетом итераций предыдущих стадий, должен быть готов решать ряд проблем целевой аудитории, а не только одну ключевую, а потребители быть готовы платить реальные деньги за комплексные решение. 

3. Барьеры для входа на ваш целевой рынок

Низкие барьеры для входа на рынок и легкость, с которой конкуренты и последователи с аналогами могут зайти со своими продуктами — серьезная угроза финансовому благополучию стартапу и, соответственно, благополучию инвесторов.

Регистрация технологических решений, патенты могут стать одним из эффективных барьеров для устранения конкурентов. Старайтесь создать правовую защиту для любой технологии или продукта, который вы разрабатываете.

4. Продуманная стратегия «выхода» инвесторов ранних стадий

Демонстрация этого фактора может иметь решающее значение для согласия на сделку.

Понимание сценария дальнейшего развития проекта и его логического завершения на каждом из этапов — будь то новый раунд инвестиций, поглощение корпорацией или даже публичное размещение акций (IPO) — поможет инвесторами укрепиться во мнении, что вы человек, который знает свое дело и понимает реальные мотивы профессиональных игроков.

Но повторим, что для этого придется подтверждать свои прогнозы конкретными фактами, результатами исследований, ссылками на тенденции в отрасли. Тогда стратегия выхода будет выглядеть для потенциальных инвесторов более реалистичной.

 

Коротко о главном: 

1. Методы фандрайзинга напрямую зависят от того, на какой стадии находится стартап.
2. Любой тип инвесторов любит конкретику. Чем точнее расчеты и прогнозы, чем больше доказательств их точности, тем выше шанс получить финансирование.
3. Помимо цифр, большую роль в хорошем результате играет личная заинтересованность фаундера в успехе, выраженная в практических действиях.
4. С первых дней стартапу желательна надежная юридическая поддержка, особенно в части оформления результатов интеллектуальной деятельности (РИД).

Фото на обложке: pixabay.com

Где найти инвестора для стартапа

Согласно релевантным статистическим данным, 90% проектов стартапов преждевременно заканчиваются провалом. Необходимо учредить уникальную, действенную стратегию – бизнес план, который станет инновационным в определенной среде. Показательным преимуществом успешного руководителя стартапа является наличие подлинного понимания в повышении прибыли и поиску инвесторов.

Наиболее существенные методы трансформации зарождающейся идеи стартапа в успешный, прибыльный бизнес-проект, а также решение вопроса, где искать инвестора – далее в статье.

Решение №1: подлинность и совершенство стратегии

Существующие бизнес-руководства, демонстрирующие «действенную» стратегию быстрого привлечения средств, зачастую привлекают внимание недобросовестных субъектов рынка стартапов. Создатели поддельных бизнес-идей устанавливают единственную конечную цель – получение избыточного количества средств. Однако, опытные инвесторы мгновенно распознают фейковые стратегии, обрекая оных на стремительный провал.

В создании продуктивного взаимодействия с потенциальным партнером необходимо разработать убедительный план. Ключевой элемент перспективных отношений – честность и открытость. Убеждение, прежде всего, должно оказывать огромное давление на клиентов, когда состоятельные инвесторы гарантировано придут сами.

Решение №2: недопустимость лжи

Показательная ложь, попытки ввести в заблуждение инвестора – распространенный камень преткновения оных. В результате наглой, напористой лжи учредитель стартапа рискует утратить не только текущий проект, но и репутацию в целом. Субъекты венчурных фондов, в частности, инвесторы, действуют сообща и состоят в постоянной коммуникации. Результатом обмана станет мгновенное внесение в черный список.

Решение №3: уникализация преимущества

Интересы инвестора состоят в минимальном объеме финансирования со значительным показателем конечной прибыли. При отсутствии продаж необходимо устранить опасения инвестора – доказать состоятельность и релевантность продукта. Создатель стартапа обязуется тщательно, безошибноизучить специфику рынка торговли: определить дефицитные сегменты, превалирующие направления деятельности.

Важно: рекомендуется определить, разработать уникальную прерогативу – отличительную особенность стартапа.

Решение №4: сплоченная, цельная команда

Создатели успешных, релевантных проектов одноголосно подтверждают, что большей рыночной привлекательностью обладают проекты с действенной, профессиональной и перспективной командой. Внедренная в проект идея характеризуются меньшей актуальностью. Статистические данные свидетельствуют о том, что большинство стартапов прекращают деятельность по причине неспособности команды решать возникающие трудности.

Решение №5: действенность руководителя

Показательным недостатком начинающего стартапера является отсутствие целенаправленной деятельности. Необходимо исключить дополнительные источники заработка. Специалист создает план работы, а затем приступает к немедленной реализации оного.

Важно: многофункциональная деятельность невозможна, так как успешный проект требует несравненной эффективности и продуктивности.

Процедурность в организации работы – стартап

Первоначальная задача учредителя – разработка стратегии, собрание регламентированного пакета документов.

Важно: обязательными документами для создания стратапа являются: миссия проекта, детализация концепции, регламентная документация. Имеется ввиду, материалы, описывающие цели и задачи стартапа.

Для начальной работы вышеприведенная документация не актуальна. Однако, в момент презентации проекта и заключения партнерства необходимо составить корректный пакет. Процедурность в работе заключается в следующем:

• Презентация стратегии проекта. Необходимо подготовить универсальный документ, позволяющий доступно охарактеризовать специфику деятельности компании. Разработанный документ исчерпывающе решает определенные вопросы: чем занимается компания, какие задачи преследует компания, каким образом компания выполняет работу, кто такие сотрудники компании, актуальные конкуренты, стратегия развития. При критическом отсутствии творческой инициативы, а также уникальных идей рекомендуется воспользоваться специальными сервисами, предоставляющими готовые паттерные работ с определенной степенью уникальности;
• Профессионализм бизнес-плана. Распространенное отсутствие первоначальных продаж проекта требует создания показательной бизнес-стратегии. Потенциальный инвестор должен быть осведомлен о перспективе прибыли. При отсутствии прибыли проекта рекомендуется перепрофилироваться на работу в арт-сфере: посредством спонсорства осуществляется деятельность.;
• «Дорожная карта». Пакет документов, отображающий планы и процедурность заработка средств и привлечения клиентов. Традиционно состоит из множества пунктов, которые определяют инструменты в достижении цели.

Вышеприведенные рекомендации позволят значительно повысить шанс на потенциальное финансирование и сотрудничество.

Поиски финансирования – способы

В зависимости от сферы деятельности рекомендуется устанавливать определенные методы поиска. В частности:

• Преследование успешности. Стартапы, специализирующиеся на современных технологиях, финансируются крупными игроками данной отрасли. Рекомендуется переходить на официальные веб-ресурсы успешных компаний-монополистов, где в соответствующем разделе доступна функция обратной связи и организации дальнейшего сотрудничества;
• Заимствование данных. Работа и создание проекта в определенной отрасли предполагает изучение ранее успешных объектов финансирования. Рекомендуется обращаться в упомянутые в истории известных стартапов фонды;
• Обращение в лоб. Действенным, мгновенным способом в поиске источника финансирования – обращение в ведущие инвестиционные фонды. Отдельные веб-ресурсы специализируются на предоставлении списка рейтинговых инвестфондов. Представители фондов преимущественно изучают полученную корреспонденцию: перспективные субъекты коллаборации привлекают фонды своей уникальностью и напористостью.

Инвестиционная «охота» основывается на учреждении уникального проекта, создании эффективной стратегии и подлинной энергией команды.

Где найти инвестора для стартапа? Поиск инвестора для стартапа — Блог Admitad Projects

Где искать инвестиции для своего стартапа? Есть ли алгоритм правильного обращения к инвесторам? Как решить вопросы с финансированием проекта?

Поиск инвестиций — фундаментальная задача для большинства стартапов. Специалисты Admitad Projects составили небольшой гайд с самыми распространенными вариантами инвестирования, их особенностями и «подводными камнями». 

Что такое инвестиции

Инвестиции — размещение капитала с целью получения прибыли.Сразу отметим: не нужно путать инвестиции и заемные средства. Инвестор — такой же полноценный участник проекта, как и основатель стартапа. Он вкладывает в вас средства и веру в то, что проект «выстрелит», но за это ему полагается доля. Кредитор же занимает вам деньги и хочет вернуть только деньги; развитие вашего проекта, пути возврата и подобные вещи его не интересуют. 

Исходя из этого трезво оценивайте стоящие перед вами задачи, запросы и реалии: у вас небольшой проект, который не требует большого количества средств и есть четкое понимание получения прибыли? Возможно, для реализации хватит и банковского кредита — и вам не придется делиться долей своего бизнеса. 

Но если вы запланировали выход на крупные рынки, особенно если они международные, то вам понадобятся большие ресурсы, и тут без инвестиций уже никуда. 

Разновидности инвестиций в стартапы 

Инвестиции можно разделить на два основных типа: непрофессиональные и профессиональные. 

К первым относятся собственные сбережения стартапера, краудфандинговые площадки, а также так называемые FFF — friends, family, fools (средства друзей, семьи или «дураков»). FFF чаще всего привлекаются на начальном этапе развития проекта и в тех случаях, когда четкой бизнес-модели стартапа банально нет — есть только общение понимания бизнеса и горящие глаза основателя. 

Краудфандинг — нечто среднее между FFF и профессиональными инвестициями: основатель проекта выносит его «в массы» и озвучивает необходимую сумму денег для запуска, обязуясь выполнить определенные действия (например, предоставить всем, кто его поддержал, первую версию продукта). Посетители платформы делают переводы и таким образом формируют бюджет стартапа. 

Наиболее известными примерами в этой нише за рубежом являются Kickstarter и Indiegogo — огромное количество проектов нашло там свои первые деньги. В России же первые строки поисковиков занимает краудфандинговая платформа «Планета.ру». 

Промежуточным звеном между профессиональными и непрофессиональными инвестициями являются государственные программы поддержки бизнеса.

Основная задача таких программ — развитие экономики страны, и зачастую они предлагают стартаперам очень неплохие условия. В качестве примера можно указать Start-Up Chile — это государственная программа Чили, которая привлекает бизнесменов-инноваторов независимо от гражданства, помогает им в релокации и выделяет определенные финансовые гранты. Единственное требование — использование Чили как платформы выхода на мировой рынок. 

Полного перечня таких программ не существует, но их достаточно легко найти в поисковых системах по запросу «государственная поддержка стартапов в *название страны*» (естественно, минимум на английском языке). 

Минусом таких программ является недостаточный объем финансирования — большинство сумм не выходит за размеры $100 000 (а зачастую еще меньше) — этого может хватить только для старта. Плюсом — опять же большая часть сумм выделяется в формате грантов, а не инвестиций, а это значит, что делиться своей долей ни с кем не надо. 

Профессиональные же инвестиции — это полноценная отрасль со своими правилами игры и законами. Фонды и платформы, акселераторы и инкубаторы, стартап-студии и частные инвесторы — вариантов для обращения немало. 

Венчурные фонды

Специализированные организации, которые обеспечивают финансирование стартапов. Предпочитают работать со «зрелыми» идеями, уже реализованными на рынке, пусть даже и в небольшом на текущий момент масштабе.

Примером таких фондов в международном формате являются New Enterprise Associates, Accel (AccelPartners), Sequoia Capital. В большинстве стран есть венчурные фонды разных форматов, в том числе даже регионального, их достаточно легко найти в поисковых системах. Примером такого фонда, действующего на территории РФ и сопредельных государств, является Admitad Invest. 

При обращении в фонды рекомендуется детально изучить их спецификацию (в какой отрасли они работают), найти шаблоны презентации для проектов и подогнать данные своего стартапа под него — в противном случае заявка может быть отклонена даже до рассмотрения.

Платформы для запуска стартапов 

Специализированные платформы, которые помогают стартапам увидеть мир, помочь продвинуть свой проект и получить инвестиции. Наиболее известная платформа мирового масштаба — Startups.co (больше 14 000 000 посетителей). Еще один игрок этого рынка, Gust.com, заявляет о 800 000 учредителей и 85 000 профессионалов в области инвестиций, которых можно найти с помощью платформы. 

Подать заявку на платформу может стартапер, имеющий представление о практической части реализации своей идеи; наличие MVP значительно повышает шансы на успех.

Акселераторы и инкубаторы

Некоторые организации подобного типа обеспечивают не только быстрый старт или развитие проекта на базовом уровне с технической помощью, но и вкладывают собствественные средства либо помогают в привлечении сторонних инвесторов. Среди наиболее известных мировых проектов — Ycombinator, 500Startups, Chinaaccelerator, TechStars. 

С перечнем таких организаций в мире можно ознакомиться на сайте NBIA — крупнейшей в мире сети поддержки предпринимателей. В РФ подобный список в виде карты (актуальность — 2018 год) можно увидеть у Ассоциации акселераторов и бизнес-инкубаторов России.

Акселераторы и инкубаторы помогают стартапам как на стадии перспективной идеи, так и при наличии MVP — конкретные требования надо смотреть у каждой организации.

Стартап-студии

Фабрики стартапов — компании, создающие бизнесы на потоке, — еще один вариант решения вопроса с инвестициями для стартапера. При этом, кроме непосредственно самих средств, основатель получит масштабную поддержку по всем направлениям — от бэк-офиса до отдела продаж. Подробнее об этом можно прочитать по ссылке, а с картой студий (актуальность — 2017 год) можно познакомиться здесь.

Стартап-студии могут поддержать внешние проекты на стадии продаж (или, как минимум, наличия работающего MVP и четких результатов исследования рынка).

Бизнес-ангелы

«Ангельское» инвестирование также подразумевает не только выделение средств, но и менторскую поддержку с определенным уровнем экспертизы, а также широкое развитие социальных связей в бизнес-кругах. Бизнес-ангелов можно найти в международных и локальных профессиональных сообществах. На сайте Российской ассоциации венчурного инвестирования есть довольно большой список таких сообществ. 

Бизнес-ангелы могут войти в стартап на любой стадии и поддержать проект еще на стадии идеи или при первом собранном MVP. 

Работа с комьюнити и самопрезентации

Найти фонд, студию или бизнес-ангела — это половина дела, важно еще правильно обратить на себя внимание. О том, как это сделать, можно прочитать в нашем материале «Чек-лист, чтобы поднять раунд: как стартапу понравиться инвестору с первого раза».

Дополнительные шансы для получения инвестиций можно обеспечить с помощью нетворкинга и работы с целевыми группами: начиная от взвешенных комментариев в соцсетях, которые сформируют мнение о вас как о профессионале, заканчивая публикациями в СМИ. 

Кстати, в сфере технологических стартапов (ecommerce, fintech, digital etc.) правилом хорошего тона является наличие аккаунта в социальной сети LinkedIn — не забывайте о таких совсем не мелочах, потенциальный инвестор может поискать в ней информацию о вашем профессиональном уровне, не найти и тут же забыть.

Все это вместе — присутствие в соцсетях, СМИ, открытость основателей и прочее — создает определенный информационный фон, который может повлиять на решения инвесторов. Поэтому участие в профильных мероприятиях: конференциях, хакатонах, конкурсах стартапов вроде GenerationS и так далее — отличный повод повысить свои шансы на получение инвестиций, вплоть до того, что инвестор может самостоятельно обратиться к вам напрямую. 

Итоги

Все виды инвестиций, кроме вложения собственных средств, кредитов и денег от FFF, объединяет одно: стартапер должен будет поделиться долей в своем проекте. Размер доли зависит от трех показателей: условий инвестора (если они жестко зафиксированы (например, в организациях), реальных перспектив проекта и навыков торговли самого стартапера.

Чаще всего новички-стартаперы морально не готовы отдавать какой-то существенный процент: как же так, ведь это моя идея! Но в большинстве случаев нужно объективно смотреть на вещи: вероятность того, что идея без средств для ее реализации сможет полноценно выйти на рынок, крайне низка. 

Причем в средства для реализации мы включаем не только деньги, но и экспертизу, технические возможности и связи, которые может предоставить инвестор — зачастую этот комплект оказывается даже важнее финансовых средств. 

Важный момент — перед тем как обращаться в любую организацию, подготовьте хотя бы минимальный пакет документов (данные об основателях, бизнес-план, Road map, наличие MVP, результаты custdev’ов, текущие достижения проекта) — это очень сильно поможет вам выделиться из тысяч ежедневных писем формата «Дайте мне денег, у меня очень крутая идея!» 

И, конечно, будьте готовы к тому, что вам будут отказывать — это естественный процесс. Из каждого отказа старайтесь вынести опыт: обнаружить слабые места проекта и залатать их. Никто не мешает подавать вам заявку повторно спустя некоторое время.

P. S. Остались вопросы об инвестировании в проекты? Задавайте их на канале Admitad Projects в Telegram. 

10 критериев, чтобы получить инвестиции в США

Как оценить стартап и на что стоит обращать внимание

За год проживания в Сан-Франциско и фандрейзинга для своего стартапа я выделила 10 критериев, по которым инвесторы оценивают выгоду вложений в проект. Каждый из них имеет разную степень важности и условно оценивается от 5 до 20 баллов. Любой владелец маркетплейса может проверить свой проект, выставить оценку по каждому критерию и подсчитать результат стартапа в целом.

Идеальное выполнение всех критериев даст максимальную оценку 100 баллов. Поговорим о каждом из них отдельно.

1. Рынок 

Инвестор ожидает от владельца маркетплейса наличия рынка и понимания вами, как фаундера, этого рынка. Главный показатель его существования — количество пользователей, на которых ориентируется СЕО. Если ваш рынок меньше чем 10-20 миллионов пользователей — инвестору будет неинтересно.

Для компании Aware оценка общего рынка в пользователях составляет 25 миллионов. Это люди, которые практиковали йогу в США в 2015 году. Вам стоит определиться, какой размер вашего рынка сейчас и каким он будет, например, через 5 лет, когда вы будете планировать любого рода экзит, либо transition, либо IPO.

2. «Горячесть» ниши

Инвесторы Долины фокусируются на «горячих» стартапах. К примеру, это может быть on-demand economy или sharing economy стартап. Проект e-commerce, напротив, инвесторам в Долине не интересен. Это уже проверенный рынок с понятными цифрами, где много конкурентов.

Сан-Франциско и Долина — это территория будущего, откуда выходит очень много трендов, из них большинство умирают, не доходя до всего мира. Они не проходят проверку реальным миром, за пределами пузыря.

Когда произошла неофициальная утечка данных о доходах и показателях роста Uber, все инвесторы, которые не успели войти в раунд, начали инвестировать в стартапы, делающие on-demand маркетплейсы.

Почувствовать стартап или нишу, которые будут в тренде в Калифорнии, не находясь там, на мой взгляд, нереально. То, о чем пишет TechCrunch, в Долине знают на 2 месяца раньше.

3. Звездная команда

Гореть идеей своего проекта в Долине хорошо, но недостаточно. В Сан-Франциско нужно, чтобы у вас в команде были люди с бизнес-образованием из Стенфорда, с техническим образованием из Массачусетского технологического университета и, желательно, чтобы они все имели PhD. Чем больше таких людей в команде, тем лучше. Даже консультация от вышеперечисленных лиц — уже плюс. Как и присутствие в компании людей, у которых ранее была компания и какие-то показатели. В Штатах сейчас очень большой тренд Diversitу, поэтому если вы идете в Долину и у вас нет MIT-специалиста, но есть фаундер-женщина — у вас также возрастает количество баллов.

Инвесторы ожидают от стартаперов в Долине полного участия: 20 часов в сутки, 7 дней в неделю — временная занятость даже не обсуждается. В противном случае, можно сразу снижать оценку критерия до 2-3 баллов из 20.

Американские стартапы, в основном, запускаются за свои деньги, начальный капитал у них свой. Это могут быть деньги, которые они сохранили с прошлой компании, залог из банка, либо известный всем FFF. В Украине первые деньги найти достаточно сложно, многие фаундеры начинают свой стартап, работая на какой-то постоянной работе.

Если вы делаете проект в Долине,  от вас будут ожидать, что вы вложили свои деньги. Вы потратили их либо на разработку, либо на дизайн, либо на маркетинг. Хотя бы 10 тысяч долларов. Это базовая сумма, которую хотят услышать инвесторы. Если вы не вложили собсвенные деньги, как вы можете вообще просить деньги у других людей?

4. Финансовый прогноз 

Оценка цифр и показателей компании в будущем. Сюда входит и понимание стоимости привлечения клиента в проект — customer acquisition cost (САС), и рассчет, сколько пользователь принесет доходов маркетплейсу. В Силиконовой долине стоимость привлечения одного b2b клиента примерно 2-5 тысяч долларов, а средний американский b2c mobile-пользователь будет стоить 30-40 долларов. Это примерные цифры, которые зависят от индустрии и конкурентности.

Когда я тестировала впервые, зарегистрированный пользователь в нише «медитация в Америке» стоил около 20 долларов. Сейчас на  рынок вышло несколько компаний и цифры поднялись.

Ожидание того, что вы будете знать, сколько денег и на что, вам нужно будет в ближайшие пару лет. Более долгосрочные прогнозы неуместны, ведь компания меняет стратегии, меняется рынок и условия. Но нужно знать, когда деньги закончатся и понадобятся новые.

Точка безубыточности. Момент, когда доходы компании сошлись с расходами на отметке 0. Инвесторы хотят, чтобы вы выходили на break-even как можно раньше. Процесс можно ускорить, снизив расходы компании и фаундера в частности.

5. Показатели роста

Показатели роста проекта, которые СЕО готов предъявить инвесторам. Стандартная цифра еженедельного роста пользователей для Долины — не менее 5-7%.

Если у вас проект запустился месяц назад и демонстрирует нереальные показатели роста. Пускай у вас там 10-20-30-40-50 тысяч пользователей, но они у вас появились за месяц — ваш рост сильно идет вверх. Это явление носит название «хоккейная клюшка», и его очень любят инвесторы.

• Technological breakthrough (speed, AI, robots)

Технологический прорыв. Если у вас есть hardware, Internet of Things, AI (Artificial Intelligence), технология скорости загрузки видео или лайфстрима, но вы не знаете, как развить проект, — сделайте ставку на продаже этой технологии какой-то большой компании. Вы можете успешно запустить кампанию на Kickstarter и показать ее результаты. Если кампания пройдет успешно, это укажет, что продукт нужен покупателю и что у вас хорошая pr-команда.

6. Выручка

Если вы пока не получаете прибыль и ничего не продаете, а только подписываете клиентов и зарабатывать будете через год — оценка 0. Деньги, в первую очередь, получат те стартап-фаундеры, у которых уже будет определенная сумма продаж.

Если говорить о b2c стартапах, то у вас должно быть от 1 до 10 тысяч транзакций — минимум, на который будут смотреть на early stage. При учете того, что у вас хороший user base, 100 тысяч пользователей в месяц, и из них вам платит один —  10 тысяч в месяц. Если у вас не транзакционная бизнес-модель, то подставляйте ее по аналогии под эти показатели.

Больше подходит для hardware проектов. Как пример, Petcube, он шел в AC (Almaz Capital) на достаточно поздней стадии, и у них уже были милионные продажи в ритейле по Америке. Вам нужно показать хотя бы хорошие продажи на Кickstarter.

7. Своевременность

Это актуальность и высокая степень привлекательности вашего проекта в данный момент для инвесторов. Факторы, которые могут на это повлиять: наличие других инвесторов, освещение маркетплейса в прессе, timeline — четко указанное время релиза.

Не рекомендуется врать одним инвесторам о наличии других: венчурный рынок маленький и они все знакомы друг с другом.

По-поводу timeline — вы приходите к инвесторам и говорите: вот у нас такой Traction, такая команда и мы будем релизиться в следующем месяце. Можно пробовать на этом играть, потому что, после того как у вас вышел официальный релиз, вы получите еще больше Traction, еще больше денег — и оценка вашей компании будет выше. Соответственно, и условия, на которых могут зайти инвесторы, будут не такие выгодные, как сейчас. Можете это использовать, если вы точно понимаете, что будет происходить после релиза.

8. Юридическая документация

В Долине от вас будут ожидать, что вы понимаете, что такое корпорация и как ее открыть и, самое главное, — что вы уже подготовили базу для привлечения инвестиций. Для этого вам необходимо иметь term sheet (список условий сделки) и founders agreement (учредительный договор).

Хорошая, качественная юридическая кампания — еще один обязательный пункт. Потому что можно не заметить, не разобраться с большим количеством моментов и пунктов — и потерять все.

В финансовый план нужно обязательно внести пункт расходов на юриста. Минимум, который придется отдать за часовую консультацию независимого юриста в США, — 400 долларов. Юридические фирмы стоят от 600, а скорее 1000-1200 дол./час.

9. Be ProCEO

 Этот пункт о ваших soft skills, о харизме. Есть много историй, когда фаундеры скидывают отличный питчдек, но инвестор не реагирует. А как только фаундер начинает общаться с инвестором, последний тут же готов дать деньги. Ваши личные навыки играют большую роль для привлечения инвестиций.

Это то, что вам нужно тренировать, если вы фаундер, который будет выходить на сцену и говорить о своей компании. На кошках, на бабушке, на маме, на инвесторах — используйте любую возможность запитчить ваш проект. Чем больше раз вы проговорите, тем больше раз вы убедитесь, в каком формате вас понимают.

Нужно дать «пощупать» то, что вы делаете. Если вы в закрытой beta-версии, у вас нет продукта или еще что-то — придумайте, как дать человеку ощущения того, что он воспользовался вашим продуктом. Дайте ему ощущение вашего pro-пользователя с upgrade аккаунта. Работайте над тем, как сделать демо (хорошая книга «Идеальный питч» Орена Клаффа). Вы должны знать, как презентовать вашу главную ценность, быть носителем своей культуры, ходячим демо.

Говоря о медитации, я в последнее время начала устраивать короткие сессии медитации, чтобы люди ощутили, что это такое. 

10. Be in California

Для того, чтобы подняться в Долине, — нужно быть в Долине.

Если у вас разработчики где-то аутсайд, это сработает только для первого раунда. Ожидания направлены на то, что development — in house, в Америке. Это определяет качество коммуникации между фаундером и командой, качество контроля, легальность и пр. Если вы стартап, команда которого находится рядом, — это повышает шансы.

Негласное правило, о котором говорят во всех фондах: «Если ваш headquarters находится больше чем в 50 милях от нашего headquarters — нам неинтересно с вами говорить». Простота коммуникации внутри команды и инвестора с фаундером очень важны.

Стройте network там, где вы хотите находиться. Во время первого раунда вы выстраиваете рабочие связи, которые можете использовать в следующем раунде. Network ваших инвесторов — это тоже в чем-то ваш network. Фокусируя это все на одной территории, вам будет проще привлечь деньги и крупного клиента, если вы работаете b2b.

80 баллов из 100 — хороший шанс привлечь инвестиции

100 баллов  —  это максимум, который можно получить за выполнение всех критериев. Однако на практике достигнуть такого показателя практически нереально. Нормальными считаются показатели, начиная от 50 баллов.

Набрав больше 80, у вашего проекта очень хорошие шансы поднять деньги в Долине. Если у вас меньше 50 — усильте свою команду, traction и, соответственно, финальный прогноз, и только потом задумывайтесь над поездкой в Долину.

Как переехать в Штаты со своим стартапом

Если есть идея стартапа или уже готовый проект и уверенность в том, что он привлечет инвестиции в США, следующий этап — приготовления к поездке. Чтобы уехать в Америку со своим маркетплейсом, есть 2 реальных и работающих варианта:

1. Поднять Traction в Украине и подать заявку в бизнес-акселератор. За 3-4 месяца в акселераторе можно пройти базовую подготовку, получить новые знания о продвижении проекта и завязать знакомства с инвесторами.
2. Чемодан — вокзал — Штаты. Приехать в Америку и начать все с нуля. При этом какое-то время уйдет на адаптацию в новой стране. Есть первая трансформация  — 3 месяца, вторая — полгода, третья  — 10-11 месяцев. Ехать придется за собственные деньги.

Еще пара ненадежных вариантов, которые зависят, скорее, от везения, а не от личных рассчетов:

• Первый вариант — привлечь деньги на ивентах.

Такие истории бывают. Есть фаундеры, которые приехали на конференцию, запичили свой стартап, выиграли грант, нашли инвестора. Но, скорее всего, у них по карме уже было 80-100, они уже были готовы.

В большинстве случаев  —  это только потеря денег и времени. На ивенты и конференции лучше всего ходить спикером или в случае, если назначена встреча со своими инвесторами и партнерами.

• Второй вариант  — поиск «холодных» инвесторов.

В основном, такие ангелы ищут либо выгодные условия, либо «покупают» стартап ради команды.

Владельцу маркетплейса, который хочет найти инвестиции в Америке, настоятельно не рекомендуется писать непрофильным инвесторам. В проект нужно вовлекать людей, которым интересна та ниша и сфера, где вы работаете, и у которых есть личный бизнес-интерес непосредственно в вашей компании. Говоря о Силиконовой долине, инвесторов здесь много, и найти необходимых   —  вопрос времени, усилия и усидчивости.

Статья написана при поддержке Креативного пространства «Часопыс»

Preview photo: garagestock / Depositphotos.com

Header photo: Vacclav / Depositphotos.com

Поиск инвестора для стартапа: биржи, бизнес-ангелы

Для того чтобы открыть предприятие, выпускающее инновационный продукт, нужны деньги. Поиск инвестора для стартапа станет важным этапом для любого предпринимателя.

Что такое стартап?

Если перевести слово start-up с английского языка, то получится «запускать». Впервые этот термин был использован в 1938 г. В то время в США начался бум новых технологий, и 2 студента Стэнфорда Д. Паккард и У. Хьюлетт выбрали такое название для своей фирмы.

Сегодня стартапами чаще всего называют те проекты, которые стартуют в интернете или сфере венчурных инвестиций. Они подразумевают что-то новое, что ранее не было представлено в отрасли. Стартапом можно назвать канал YouTube, которые дает возможность выкладывать видеоролики. Это платформа Twitter, и ресурс Flickr, на котором хранятся фото. Хорошими примерами станут Facebook и Википедия.

Значение термина отличается в США и России. За рубежом стартапом называют компанию, которая предлагает какую-то услугу или новый продукт, а в России так называется новый проект.

Главными признаками стартапов можно назвать их современность и мобильность. Часто такие организации сразу внедряют в жизнь новые решения, по сравнению с ними компании-гиганты отличаются медлительностью и неповоротливостью. Они не могут быстро подстраиваться под изменения рынка.

Если раньше инвесторы с осторожностью относились к идеям финансирования новых компаний, то сейчас они оценили выгоды такого сотрудничества. Предприниматели, которые стремятся продать идею и решают вывести на рынок инновационный продукт, испытывают потребность в деньгах. Их можно найти у инвесторов.

Их лучше искать на конференциях и форумах. Часто проводятся специализированные выставки, где собираются люди, заинтересованные во вложении своих средств.

Предприниматели не всегда знают, где найти инвестора для стартапа. Чтобы продавать свои идеи, можно заказать экспертизу проекта, а затем показать его большой аудитории. Существует площадки для поиска инвесторов в интернете, полезно публиковать сведения и на тематических порталах.

Биржи стартапов и краудфандинговые платформы

Если говорить о краудфандинге, то его можно назвать самым молодым сегментом, который существует на рынке инвестиций. Термин появился в конце XX в. Если это название перевести с английского, то станет понятно, что оно состоит из 2 слов: crowd, что означает «толпа», funding переводится как «финансирование».

Этот термин обозначает объединение вкладчиков, которые решили коллективно собирать средства для того, чтобы вкладывать их в проекты. Сегодня краудфандинг узаконен в большинстве развитых стран, представляя собой форму коммерческих отношений.

На биржах стартапов также можно найти интересные проекты, но инвесторы должны понимать, что такие площадки необходимо тщательно выбирать, чтобы не потерять свои деньги. Стоит заранее подумать, как найти инвестора для стартапа.

Начинать нужно с определения юрисдикции. Важно изучить условия инвестирования, внимательно посмотреть нормативную базу. Лучше всего остановить свой выбор на зарубежных платформах, которые на законодательном уровне оповещают стороны о рисках, проводят проверку стартапов, защищая инвесторов или венчурный фонд от мошенников.

Решив вложить в стартап деньги, нужно оценить, насколько удобен интерфейс. Важным моментом станут требования, которые предъявляются к раскрытию информации. Необходимо оценить, как происходит фильтрация проектов. Они могут разделяться по регионам и отраслям.

Стоит заранее подумать, где взять денег на стартап. Сначала нужно выяснить, какой диапазон услуг предоставляет площадка. Крупные платформы предлагают бизнес-аналитику, помощь команды в выборе проектов, анализ рисков. Они осуществляют юридическое сопровождение сделок.

Хороши примером могут стать работающие за рубежом платформы: Kickstarter и IndieGoGo. Среди инвесторов популярные AngelList, Crowdfunder и ряд других крупных площадок.

Если говорить о краудфандинге в России, то он слабо развит. В 2016 г. начался его подъем, и это несмотря на то, что венчурные инвестиции находились в состоянии стагнации. Государство делает попытки создать инструменты, позволяющие регулировать эту сферу. Среди самых популярных можно назвать следующие российские площадки: StartupPoint, Startupnetwork, Wanted Venture Capital и др.

Финансирование со стороны бизнес-ангелов

Бизнес-ангелами называют тех, кто принимает решение оказать помощь новому предприятию. Деньги вкладывают в самом начале, на стадии, которая называется «посевной», или чуть позже, на начальном развития проекта. Предпринимателям стоит заранее решить, как привлечь инвестиции в стартап.

Бизнес-ангелом может быть не только физическое лицо, но и юридическое. Это профессиональные инвесторы, которые следят за проектами в инновационной сфере, а потом делают вложения.

Рынок достаточно закрытый, ведь не все инвесторы готовы инвестировать в стартап и делиться с конкурентами новыми проектами. Чаще всего бизнес-ангелы вкладывают в интернет-технологии. Например, их вложения способствовали становлению корпораций Google, Amazon и др.

Треть ангелов свои капиталы теряет, лишь 20% из них получает доход от 10 до 15% годовых. При этом 25% получает прибыль больше 20%, остальные работают в 0, им просто возвращают их вклады предприятия или краудфандинговые платформы.

Клуб инвесторов онлайн

Клубы инвесторов позволяют найти деньги для стартапа предпринимателям, а инвесторам решить вопрос, куда направить средства. В рамках мероприятий проводятся встречи инвесторов со специалистами, работающими в венчурной сфере. Клубы рассчитаны на людей, располагающих крупными капиталами.

Частные инвесторы могут остановить свой выбор на онлайн-сервисах, которые предоставляют возможности взаимного кредитования. Это хороший вариант для предпринимателей, которые желают развивать свой проект и думают над тем, как продать бизнес-идею.

Где и как найти инвестора для стартапа?

Часто случается так, что человек придумывает неординарную и совершенно новую бизнес идею. Составлен проект, рассчитана необходимая сумма для его запуска, остается решить последнюю проблему: как найти инвестора для стартапа? Если у начинающего предпринимателя есть знакомые или друзья, готовые вложить в его идею деньги, то, скорее всего, вопрос будет решен быстро. Сложнее человеку, который далек от бизнес-кругов.

Кто такие инвесторы, которые финансируют стартапы

Решать задачу, как найти инвестора для стартапа, можно начинать с интернета. Существуют ресурсы, которые работают для того, чтобы инвестор и «генератор идеи» встретились.
Вкладчиками в новый бизнес могут быть:

• Частные лица, еще их называют «бизнес-ангелами».
• Юридические или физические лица, которые устраивают конкурсы на лучший проект.
• Венчурные фонды – это профессиональные инвесторы, имеющие определенный опыт и знающие правила игры на рынке.
• Стратегические инвесторы – профессионалы, которые вкладывают деньги в стартап, когда тот уже практически реализован.

Для того чтобы не ошибиться при выборе партнеров, принято привлекать инвестиционных брокеров. Эти люди имеют достаточный опыт, который поможет ускорить процесс поиска и правильно организовать процесс инвестирования. За свои услуги брокер возьмет 3-5% от привлеченной суммы.

Конкурс – верный способ заявить о своей бизнес идее

Справедливо заметить, что сегодня в России бизнес-агелы и венчурные компании – явление довольно-таки редкое, а вот на конкурсы советуем обратить внимание. Они проводятся достаточно активно в нашей стране. Участие в конкурсе стартапов – это реальная возможность развить свою идею и воплотить ее в жизнь. Они уникальны тем, что для участия не требуется прототипы или шаблоны идеи, требующие первоначальных вложений. Конкурсанты, которые не выиграли призовой фонд, имеют шанс быть замеченными инвесторами. Мнения обычных вкладчиков и решение жюри могут быть разными, но если идея стоящая, то она наверняка будет отмечена аудиторией.
Еще один вероятный способ, где найти инвестора для стартапа – это государственное финансирование. Проекты для таких программ также отбираются на конкурсной основе. Напрямую получить инвестиции может только предприниматель, предложивший уникальную и высокорентабельную идею. Чтобы шансы стартапа выросли, эксперты советуют следить за экономической ситуацией в стране и предлагать инвестору стразу несколько разработок, в которых нуждается та или иная отрасль народного хозяйства.

Инвестор и стартап: риски раннего инвестирования

04 Августа, 2021, 10:01

1125

В колонке для AIN.UA Евгений Савельев, партнер юридической фирмы Avitar, совместно с фондом GR Capital рассказывают о рисках, которые должен учитывать инвестор принимая решения о вложении средств в стартапы на ранних этапах развития проекта.

Евгений Савельев. Фото — автора

Для стартапа определены три ранних этапа привлечения инвестиций:

• pre-seed (предпосевная стадия), 
• seed (посевная стадия), 
• Series A. 

Потом идут поздние стадии: Series B, Series C, Series D и т.д.

Деление инвестирования на этапы удобно для инвесторов и самих стартапов: им проще найти друг друга, сфокусироваться на интересующем сегменте и не тратить время на тех, кто им не подходит. 

Несмотря на то, что в процессе инвестирования разные риски возникают в разные периоды развития проекта, часто вытекают один из другого и пересекаются между собой, инвестору для принятия единственно верного решения необходимо не только знать о том, какими бывают риски, но и проанализировать, насколько стартап готов управлять рисками на раннем этапе, и какие способы минимизации он готов использовать.

Условно, риски инвестирования можно разделить на несколько областей:

•  Продуктовые риски;
•  Риски, связанные с человеческим фактором;
•  Финансовые и административно-организационные риски;
•  Рыночные (маркетинговые) риски;
•  Юридические риски.

Продуктовые риски

Риски, связанные с самим продуктом, еще называют техническими (или технологическими) рисками. Поскольку продукт стартапа, практически, всегда является продуктом инновационным, очень трудно оценить степень риска в случае, если при создании продукта «что-то пойдет не так».

Продуктовые риски — это целая цепочка: от недостижения определенных параметров продукта до полной технической неосуществимости проекта из-за ошибок при разработке, проектировании, выборе базовых технологий и т.д.

• Как инвестор может предусмотреть продуктовые риски, не будучи разработчиком?

На ранней стадии продуктовые риски оценить действительно непросто, а на стадии pre-seed по сути нечего оценивать. Упор здесь нужно делать на анализ технической команды стартапа и методов их работы: есть ли нужный опыт у всех членов команды, есть ли дорожная карта (roadmap) развития продукта и насколько логично она построена, правильно ли она соотносится с коммерческими планами компании, какие методы команда использует в разработке  и т.д. 

Также можно поинтересоваться, какие показатели стартап считает важными для отслеживания удовлетворенности клиентами продукта, как они их будут отслеживать и какие нормальные значения этих показателей.

На Series A у компании уже как правило можно запросить статистику пользования продуктом и более подробно углубиться по вопросам выше. К этому моменту у компании уже должен быть ряд других инвесторов, с которыми можно пообщаться о их выводах по вопросам продукта. Также можно проанализировать статистику пользования сайтом и/или отзывы в App Store и Play Market.

В целом можно сказать, что сам продукт всегда разрабатывается в ходе множества итераций, различного рода тестов и так называемых пивотов или версий продукта и здесь важно не требовать идеала с первых шагов, а здраво оценивать стадию развития компании. Часто имеет смысл не доводить продукт до идеала, а тестировать его на рынке с целью оптимизации расходов и получения обратной связи по ходу разработки. 

Если у компании есть прямые конкуренты, можно протестировать продукт компании и сравнить с готовыми решениями на рынке самому или с помощью технических специалистов.

Риски, связанные с человеческим фактором

Риски, связанные с людьми, еще называют командными. Работающая команда – это больше, чем группа профессионалов.

Проблемы с наймом людей, формированием команды разработчиков, ключевые соглашения с сотрудниками, наличие базовых политик и процедур, надежная защита прав интеллектуальной собственности в отношении компании, членов команды и консультантов, грамотно оформленные обязательства компании перед сотрудниками, формальные и неформальные взаимные обещания (например, KPI или пакет опционов, которые могут быть распределены или обещаны ключевым членам команды) , личностные качества фаундеров, лидов, разработчиков, и даже характер и темперамент каждого из членов команды — на все это обращает внимание инвестор, так как любая «мелочь» может обернуться впоследствии судебными исками.

С людьми связаны и управленческие риски. Это — возможные ошибки в управлении компанией, следствием которых будут сбои в работе команды, нарушение временных сроков, несвоевременное принятие решений, ошибки в отношениях внутри команды и с третьими лицами и так далее.

• Какая команда должна быть у стартапа, чтобы быть привлекательной и надежной для инвестора?

У команды стартапа обязательно должен быть релевантный опыт и экспертиза в том, что они делают. Также важно, чтобы ключевые позиции в команде были уже были сформированы и заняты профессионалами — СЕО, операционный или продуктовый директор, СТО, а также sales/marketing-директор. То есть это костяк, на котором можно строить и расширять команду. Очевидно, что большим плюсом для фаундеров будет предпринимательский и стартаперский опыт.

• Как инвестор может повлиять на риски, связанные с человеческим фактором?

Изначально необходимо провести бэкграунд-чек: где работали фаундеры, за что отвечали и что делали в рамках опыта, с кем сотрудничали и как себя вели в тех и иных ситуациях. Нужно запросить референсы, чтобы понять, с кем предстоит сотрудничать, а также пообщаться в индустрии с людьми, с которыми фаундеры и команда работали. 

После инвестирования — постоянное общение с командой, проведение неформальных встреч, менторинг, подтягивание слабых мест и так далее. Все это будет влиять на успех проекта и мотивацию — как инвестора, так и фаундера(ов).  

Финансовые и административно-организационные риски

Несмотря на то, что финансирование проекта может проходить в несколько этапов, на ранних стадиях развития необходимо предусмотреть и подстраховать себя документально от финансовых рисков, которые могут возникнуть на более поздних этапах. Например, это риск невыполнения участниками проекта своих обязательств по финансированию, в том числе обязательств по вложению собственных средств.

Организационно-административные риски связаны с корректным оформлением продукта, а также (если проект затрагивает зарегулированные сферы) в получении необходимых лицензий, допусков, разрешений, сертификатов и пр.

Одним из рисков, на который не всегда обращают внимание, является риск, связанный с выбором корпоративной структуры компании и «места» оформления владения бизнесом, инвестиций и налогов.

• Что является более надежным, выгодным и привлекательным для инвестора? ФОП или ООО? Компания в «комфортной юрисдикции»? Почему?

Это должна быть прозрачная юридическая структура, в рамках которой не будет проблем с расширением бизнеса и команды и будут формально урегулированы взаимоотношения между всеми участниками бизнеса. Ответ здесь должен учитывать множество факторов: географию бизнеса, текущую и потенциальную структуру затрат и активов компании, географию и предпочтения потенциальных инвесторов и т.д.

• Как инвестор может минимизировать финансовые и административно-организационные риски?

Минимизировать риски можно путем определения четких прав и обязанностей каждой стороны, а также юридическое оформление этих отношений. В этих же договорах нужно определить мотивацию и ответственность обеих сторон, чтобы фаундеру и инвестору было комфортно работать как финансово, так и организационно. Венчурные инвестиции, как и предпринимательство — это деятельность связанная с риском, и полностью их избежать невозможно. Поэтому максимально всё проговорив наперед, стороны могут выровнять ожидания и иметь четкую дорожную карту действий на разные случаи.

Поскольку продукт является инновационным, стартапу очень трудно исследовать соответствующий рынок и его инфраструктуру, ответить на вопросы о «поле игры». Какие официальные и неофициальные правила установлены на рынке? Кто является конкурентом и по каким критериям? На чем должно быть основано ценообразование? Как прогнозировать спрос на продукт? Кто будет потенциальным покупателем?

• Что такое рыночные риски при инвестировании?

Это внешние риски, диктуемые рынком и конкурентной средой. Для их минимизации нужно понимать, на каком рынке будет работать компания, какие его размеры, его динамика, какая специфика и особенности, какие есть правила — гласные и негласные. Также важно учитывать конкуренцию — насыщен ли рынок или нет, какие прямые и непрямые конкуренты есть, что они делают и чем выделяется среди них ваша компания. 

Основных риска два — это конкуренция, поскольку вашу компанию может просто «вынести» на обочину рынка, и риски спроса — готов ли рынок к вашему продукту и будет ли на него ожидаемый вами спрос.

• Почему важно правильно оценить рыночные риски на ранних этапах инвестирования?

Обычно на ранних этапах инвестирования помимо команды, идеи, базового продукта и рынка ничего нет. Поэтому если брать «триаду» раннего анализа: продукт, команду и рынок, — то рынок занимает очень важную роль. Это фактически рабочая площадка, где будет осуществляться операционная деятельность, поэтому важно оценить, нужен ли ваш продукт, хватит ли для него места на рынке, будет ли рынок расти, будет ли ваш товар оставаться актуальным. 

Нужно учитывать динамику рынка в прошлом и прогнозировать ее в будущем, потому что в нашем мире все быстро меняется. От этого анализа зависит как продукт будет развиваться и есть ли вообще смысл его запускать. 

• Что нужно сделать инвестору, чтобы минимизировать рыночные риски?

Минимизировать рыночные риски довольно трудно, поскольку это внешние факторы, но все же благодаря анализу многое можно предусмотреть. Если вы уже инвестировали в компанию, необходимо регулярное отслеживание и анализ конкурентов и рыночных трендов в целом, готовность к изменениям и гибкость — одним словом, нужно быть на шаг впереди.

• Как инвестор может предусмотреть рыночные риски, если самого рынка для данного продукта еще нет?

Тут нужен опыт, анализ и визия. Если выпускается продукт, значит есть конкретная проблема, которую этот продукт должен решать. Нужно анализировать, насколько эта проблема актуальна в целом и насколько она требует решения. 

Если проблема решения требует, то адекватно ли предложение стартапа по ее удовлетворению. Например, проблема — доставка продуктов. Рынка нет. Есть ли проблема? Есть. Можно ли решить? Да. Но если доставка будет слишком дорогой или долгой, то вряд ли рынок ее примет.

Ситуация, связанная с любым риском, как правило, в итоге, выходит в правовое поле и становится причиной юридических споров. То есть, все вышеперечисленные риски являются (или становятся впоследствии) юридическими.

Юридические риски — это риски, связанные с законодательством и, соответственно, с юридическими документами, которые обеспечивают соответствие законодательству.

Это изменения в законодательстве, некорректно оформленные документы, невыполнение договорных обязательств, оформление отношений со сторонними организациями, нормативные акты, которые действуют в странах «чужой» юрисдикции, отказ от прав в определенной сфере использования продукта, события и правительственные решения, которые не могут контролироваться участниками проекта, но могут негативно влиять на результат, несовершенство законодательства и отсутствие практики применения инновационного продукта и т.д.

Помимо вышесказанного, к юридическим рискам в ИТ нужно отнести:

• риск потери прав на продукт,
• неоформленные или некорректно оформленные отношения между собственниками, а также отношения с партнерами или подрядчиками,
• непредусмотренные налоговые риски,
• риски несоответствия продукта, услуги, ресурса, системы продвижения и пр. требованиям закона (compliance risks).

К юридическим рискам относится также Риск интеллектуальной собственности, который затрагивает все аспекты инновационного бизнеса.

Для большинства инвестиций на ранних этапах проверка права собственности на ИС имеет решающее значение. Инвестору важно иметь гарантии того, что компания заключила соответствующее соглашение о передаче прав на ИС и неразглашение информации со всеми лицами, которые работали над продуктом – в качестве учредителей, сотрудников, консультантов и пр.

Также важно подтвердить, что в той степени, в которой компания использует интеллектуальную собственность третьей стороны, компания имеет достаточные права на достаточный период времени для реализации проекта. И, наконец, в зависимости от ситуации инвестор может захотеть убедиться, что у компании есть свобода действий в отношении патентов, принадлежащих третьим сторонам.

• Как инвестор на ранних этапах инвестирования может предусмотреть риск потери прав на продукт?

На сегодняшний день существует не так уж много инструментов для того, чтобы оценить этот риск на ранних стадиях инвестирования. Если у стартапа уже есть юридическое лицо, необходимо проверить документы, по которым передавались права на продукт этому юридическому лицу, и дальше, опять же, по официальным документам проследить весь «путь» прав на продукт – как, когда, кому, на каких условиях, в каком объеме они передавались.

Кроме этого, инвестор должен проверить, нет ли судебных тяжб по этому основанию.

На более поздних стадиях инвестирования, инвестор не делает это своими силами: он привлекает юристов и аудиторов, которые проверяют как, кому и в какой форме передавались права на продукт.

В заключение хотелось бы сказать несколько слов о репутационных рисках для инвестора. Утверждение о том, что инвестор, в случае неудачи, теряет только деньги, является мифом. Для инвестора риск потерять достойную репутацию, «связавшись» с ненадежным проектом, очень высок. Именно поэтому для инвестора особенно важно оценить все возможные риски проекта до принятия решения о финансировании и на ранних этапах финансирования.

Автор: Евгений Савельев, партнер юридической фирмы Avitar

Читайте также:

Как найти инвесторов для стартапа: финансирование малого бизнеса

Это правда. Около 90 процентов стартапов терпят неудачу, а это значит, что выживают только 10 процентов. Есть много факторов, которые превратят вашу идею стартапа в бизнес, о котором вы всегда мечтали. Вам нужна фантастическая идея, уникальная для вашей отрасли, не говоря уже об инвесторах для вашего стартапа. Вам нужен бизнес-план И маркетинговый план. И, самое главное, вам нужны знания о том, как привлечь капитал и найти инвесторов.

Найдите инвесторов.

Найдите своего следующего инвестора с Crunchbase, комплексным решением для бизнес-разведки.

Независимо от того, занимаетесь ли вы краудфандингом или склоняетесь к рынку частных инвестиций, выбор правильных инвесторов для стартапов может помочь или разрушить вашу компанию. В этой статье вы узнаете все, что вам нужно знать о том, как найти инвесторов для стартапа, в том числе:

Различные типы инвесторов по стадиям деятельности компании

Есть множество инвестиционных возможностей, которые следует учитывать при попытке получить финансирование для своего стартапа.В зависимости от того, на каком этапе развития находится ваш бизнес, некоторые варианты финансирования могут иметь больше смысла, чем другие.

При поиске инвесторов для своего бизнеса ваша компания должна стремиться сочетать и сочетать инвестиционные возможности на различных этапах, чтобы обеспечить наличие нескольких разнообразных потоков капитала. Вот более подробный взгляд на некоторые типичные варианты частных инвестиций в зависимости от стадии развития компании:

Этап идеи

На этом этапе предприниматель все еще разрабатывает и уточняет концепцию стартапа, и ему необходимы средства для выполнения важных задач, таких как создание подробного бизнес-плана.На этой ранней стадии средства обычно собираются за счет личных финансов или тесных связей.

Начальная загрузка

Вы инвестор. На стадии идеи компаниям может быть сложно найти бизнес-инвесторов, поэтому во многих случаях основатель должен предоставить начальный стартовый капитал. Хотя вложение собственных денег может быть рискованным, оно также позволяет полностью контролировать бизнес без какого-либо внешнего влияния или противоречивых взглядов.

Финансирование стартапа за счет личных финансов на стадии идеи — это также способ обезопасить себя от долгов, если предприятие не увенчается успехом.Однако по мере роста бизнеса вы, вероятно, не сможете поддерживать его собственными деньгами, и в конечном итоге вам придется привлекать внешних инвесторов.

Друзья и семья

Большинство предпринимателей получают существенную финансовую помощь от друзей и семьи на стадии идеи. Это, как правило, искренние сторонники вашего проекта или те, кто вам наиболее близок и которые хотят, чтобы вы добились успеха. Хотя с этими «инвесторами», как правило, легче обращаться и они менее вовлечены в повседневные операции, принятие денег от самых близких вам людей может вызвать личное напряжение и стресс.Друзья и семья могут не регулярно проверять окупаемость своих инвестиций, но они будут стремиться вернуть свои деньги (а затем и некоторые) по мере роста компании.

Стадия предварительного посева

На этом этапе предпринимателю необходимы дополнительные средства для поддержания текущего роста и для выполнения таких задач, как проверка рынка. Предприниматель может по-прежнему полагаться на варианты финансирования на стадии идеи, а также изучать некоторые новые внешние возможности.

Pre-Seed — все еще относительно новое явление в привлечении капитала, которое возникло в ответ на то, что инвесторы вкладывают меньше денег в новые предприятия на Seed Stage. На этом этапе предприниматели продолжают совершенствовать свой подход к финансированию, поскольку регулярно открываются новые уроки и передовой опыт.

Краудфандинг

Самое замечательное в краудфандинге для поиска бизнес-инвесторов заключается в том, что он открывает возможности для инвестиций буквально для всех.Используя такие веб-сайты, как Kickstarter, GoFundMe и Indiegogo, вы можете представить свою бизнес-идею или продукт и позволить людям со всего мира пожертвовать деньги без необходимости уступать какой-либо акционерный капитал вашей компании.

Краудфандинг — это невмешательский подход к инвестициям, когда речь идет о влиянии на ваши повседневные бизнес-операции. Хотя краудфандинг может показаться массовым подходом, многие стартапы получили миллионы пожертвований.

Инкубаторы / ускорители

Компании, находящиеся на предпосевной стадии и демонстрирующие значительные перспективы, могут обращаться в инкубаторы или ускорители, чтобы получить ряд преимуществ.В большинстве случаев, если вашу компанию приглашают принять участие в одной из этих программ, вы можете рассчитывать на современную рабочую среду, бизнес-наставничество, прочные связи с отраслью, а для наиболее перспективных предприятий — начальное финансирование.

Быть принятым в инкубатор или акселератор стартапов очень сложно из-за большой конкуренции. Кроме того, получение средств не является гарантией, поскольку многие из этих программ разработаны, чтобы помочь предпринимателю развивать свой бизнес, предоставляя наставничество и другие ресурсы, помимо денег.

Angel Investment

Инвесторы-ангелы-стартапы являются частью частного сектора. Однако бизнес-ангелы обычно являются физическими лицами, а не частными компаниями, поэтому инвестиции, как правило, меньше — от 25 000 до 100 000 долларов.

Эти игроки инвестируют в вас, ожидая высокой рентабельности инвестиций (ROI), и могут играть более важную роль в вашем стартапе, запрашивая информацию о повседневных операциях. Бизнес-ангелы также могут попросить место в вашем совете директоров.

Посевной этап

Посевная стадия знаменует момент роста компании, когда вся начальная подготовка завершается, и бизнес начинает привлекать клиентов. Для предпринимателя задача на этом этапе состоит в том, чтобы получить долю рынка и найти способ обеспечить повторный успех.

На этом этапе потребуется раунд финансирования серии A для получения от 1 до 30 миллионов долларов, что обычно уводит предпринимателя от индивидуальных инвесторов к инвестиционным фирмам.

Венчурные капиталисты (ВК)

Эти инвесторы являются частью частного сектора и имеют денежный пул, который можно привлечь от корпораций, фондов, пенсионных фондов и организаций. Инвестиции в предприятия, которые быстро расширяются или имеют потенциал для значительного роста, могут составлять в среднем 7 миллионов долларов США в зависимости от ряда факторов. Венчурные инвестиции более распространены для технологических и биомедицинских компаний.

Эти фирмы будут играть более активную роль в вашем стартапе, поскольку они получат некоторый капитал в обмен на финансирование и будут помогать вам предоставлять экспертные знания, помогая вам на всех этапах вашего развития.Венчурные капиталисты для стартапов могут использоваться на ранних или поздних стадиях разработки, поскольку некоторые из них специализируются на работе с компаниями на начальном этапе, тогда как другие могут предпочесть работать с более устоявшимися предприятиями.

Венчурный капитал постоянно меняется и требует серьезных исследований, прежде чем договориться с венчурным инвестором о раунде финансирования для вашего стартапа.

Венчурный долг

Этот тип финансирования доступен только тем предпринимателям, чья компания уже имеет венчурную поддержку.Финансирование венчурного долга — это, по сути, ссуда, которую вам придется погашать, независимо от того, прибыльна ли компания, без необходимости отказываться от капитала.

Условия погашения могут быть разными, но в среднем три года. Венчурный долг — отличный инструмент для краткосрочного финансирования, особенно для компаний, которым необходимо совершить разовую покупку и просто не имеет достаточного капитала на данный момент, например, розничный торговец, пополняющий запасы в пиковый сезон. . К заключению соглашения о венчурном долге нельзя относиться легкомысленно.Отсутствие единовременного погашения может привести к продаже или ликвидации компании из-за неблагоприятных условий дефолта, которые типичны для этого варианта финансирования.

Микрозаймы и микрокредиты SBA

Если вы ищете меньшие инвестиции, микрозайм может быть вашим лучшим вариантом. Управление малого бизнеса (SBA), государственное учреждение, предлагает программу, которая связывает стартапы с частными кредиторами для получения ссуд до 50 000 долларов. Доступны и другие некоммерческие организации, занимающиеся микрокредитованием, которые могут предлагать ссуды в среднем на сумму от 12 000 до 13 000 долларов США.

Микрозаймы идеальны для стартапов — например, компаний по подписке на цветы и независимых пекарен — которые находятся только на начальной стадии создания и нуждаются в начальных средствах. Что касается того, какой вклад могут иметь эти инвесторы, он может варьироваться в зависимости от конкретного случая. Если вы хотите получить полный контроль над своим бизнесом, не забудьте четко указать желаемые отношения и изложить конкретные рекомендации в кредитном соглашении.

Ранняя стадия

На ранней стадии предприниматели создали устойчивую модель продаж, которая, как доказала, обеспечивает компании постоянный приток доходов.Теперь предприниматель должен подумать о масштабировании бизнеса, чтобы не отставать от спроса на продукты или услуги.

Чтобы привлечь достаточный капитал на этом этапе, предприниматель начинает раунд финансирования серии B с более крупными венчурными капиталистами на более поздней стадии, инвесторами-суперангелами или вариантами финансирования на основе доходов. Как и раунд финансирования серии A, серия B варьируется от 1 до 30 миллионов долларов.

Супер-ангел-инвестор для стартапов

Эти стартап-инвесторы можно рассматривать как гибрид между обычным бизнес-ангелом и венчурным капиталистом.Супер-ангелы имеют дело с большими суммами денег, как венчурный капиталист, в диапазоне от 250 000 до 500 000 долларов на одну инвестицию, и ищут партнерства с компанией на ранних стадиях своего развития, подобно традиционным бизнес-ангелам.

Суперангелы отличаются от других бизнес-ангелов тем, что инвестирование в компании — их основная профессия, а не побочный источник дохода. Суперангелы известны как серийные инвесторы, которые всегда ищут новые выгодные возможности вложить свои средства.Нередко несколько суперангелов объединяют ресурсы и создают инвестиционную группу.

Финансирование на основе доходов

Этот тип финансирования — хороший вариант для компаний на ранней стадии, которые продемонстрировали способность получать стабильный доход с высокой валовой прибылью. В рамках этой модели бизнес получает авансовый капитал в обмен на ежемесячную передачу инвестору фиксированного процента от будущих доходов до тех пор, пока ссуда не будет полностью выплачена.

Для предпринимателей, которые не хотят еще больше размывать капитал своей компании, финансирование, основанное на доходах, позволяет им получать деньги без потери контроля. Потому что выплаты происходят ежемесячно; тем не менее, вы можете обнаружить, что в результате этого соглашения каждый месяц у вас в руках становится меньше капитала.

Стадия роста

Этап роста означает, что компания достигла и превзошла несколько этапов запуска.Это означает, что они стремятся к еще большему масштабированию за счет добавления инфраструктуры и расширения операций.

Для предпринимателя на этом этапе варианты финансирования могут стать более разнообразными в виде частных инвестиционных компаний и банков. Как правило, частные инвестиционные компании и банки более склонны к риску на начальных этапах. Они стремятся инвестировать в проверенную компанию. Этот раунд финансирования классифицируется как серия C, в рамках которой требуется более 10 миллионов долларов в капитале.

Частный капитал

Частные частные инвестиционные компании инвестируют в стартапы или предприятия через акции или владение компанией.Фирма прямых инвестиций обычно привлекает средства для инвестиций через крупных сторонних инвесторов, таких как университеты, благотворительные организации, пенсионные планы или страховые компании.

Начинающие частные инвесторы берут публичную компанию и делают ее частной. Это приводит к 100-процентной собственности на прибыль вашего бизнеса.

По сути, частная инвестиционная компания имеет возможность выкупить вашу компанию.

Банковские ссуды

Традиционные банковские ссуды могут быть ценным вариантом финансирования, если вы можете обеспечить выгодные условия.Банки обычно предоставляют ссуды для открытия бизнеса с самыми низкими процентными ставками и не получают акционерного капитала в компании.

Банковские ссуды требуют тщательной обработки заявки и высокого кредитного рейтинга. В крайних случаях банк может потребовать, чтобы вы подписали личную гарантию по кредиту. Это означает, что они могут возместить свои убытки за счет личных активов в случае просрочки платежа.

Когда дело доходит до вашего стартапа, недостатка в вариантах финансирования нет.На каждом этапе разработки требуются подробные исследования. Убедитесь, что вы принимаете решения, исходя из целей вашей компании.

Где и как найти инвесторов для стартапа

Исходя из стадии развития вашей компании, вы, возможно, имеете хорошее представление о том, какие инвестиции вам следует искать, но вы, вероятно, все еще думаете: «Где я могу найти инвесторов для своего бизнеса?» Все сводится к одному важному шагу: созданию сетей.

Когда вы встречаетесь с нужными людьми, перед вашими глазами может появиться множество возможностей.Если вы начинаете разрабатывать стратегию привлечения инвесторов для стартапа, обязательно наладите контакты с людьми из вашей отрасли. Посещайте все возможные отраслевые мероприятия, даже если вы считаете, что недостаточно квалифицированы или ваш бизнес еще не существует. Вы можете найти или не найти инвесторов, но вы обязательно получите знания от других владельцев стартапов или ветеранов бизнеса. Постарайтесь создать отношения, которые могут принести вам пользу в будущем — никогда не знаешь, где и когда можно найти инвесторов для начинающего бизнеса.

Найдите подходящих инвесторов.

Найдите подходящих инвесторов для своего бизнеса с Crunchbase.

Онлайн-ресурсы, такие как Crunchbase Pro, берут ценную информацию об инвесторах и бизнесе и объединяют ее с нашей обширной базой данных, чтобы вы могли легко фильтровать и просматривать информацию, наиболее актуальную для вашего бизнеса. Использование инструмента базы данных компании снимает нагрузку при проведении обширных исследований в вашей отрасли, поскольку он доступен все на одной платформе.

Как подготовить презентацию

Итак, у вас есть потрясающая идея для стартапа, и вы думаете о том, как найти инвесторов для своего малого бизнеса. Но у вас нет конкретных бизнес-планов и маркетинговых планов? Скорее всего, никто не станет инвестировать в гипотетический бизнес без тщательного исследования рынка. Вы должны продемонстрировать явный спрос или потребность. Наконец, инвесторы вашего стартапа должны видеть четкий план действий для достижения успеха с установленными вехами производительности на этом пути.

Ключ к успеху вашего стартапа — это конкретность и долгосрочное планирование. Вам необходимо указать точные суммы инвестиций, которые вам нужны, а также ожидаемую рентабельность инвестиций. Вы должны знать, сколько у вас расходов и какие данные о ваших целевых потребителях. И, наконец, вы должны иметь представление о том, как продавать свой продукт / услугу, и о том, как вы хотите, чтобы ваш стартап рос.

Вы также должны хорошо разбираться в той области, в которую готовитесь.Знайте своих конкурентов, историю своей отрасли и текущее состояние успеха в этой области. Во время презентации потенциальные инвесторы зададут вам вопросы. Вы должны уметь вдумчиво и обстоятельно ответить на них, чтобы иметь хоть какой-то шанс привлечь инвесторов для своего стартапа.

В целом, ваш коммерческий шаг должен быть кратким. У вас есть своего рода PowerPoint или визуальная раскадровка, состоящая максимум из 10-15 слайдов. Убедитесь, что продолжительность вашей презентации не превышает 20 минут.Ваша презентация должна служить только руководством, поэтому не читайте ее слово в слово. Помните, что вы должны стать экспертом.

Знайте, каких инвесторов вы хотите для своего стартапа

Прежде чем обращаться к потенциальным инвесторам стартапов, точно знайте, чего вы хотите от отношений.

Возможно, вам нужен гид по процессу создания бизнеса. В этом случае венчурные капиталисты, бизнес-ангелы или частные инвестиционные компании, вероятно, более совместимы с финансированием вашего стартапа.Если ваша цель — исключительно поиск финансирования, вам больше подойдут микрозаймы или краудфандинг.

Знание, как найти инвестора, который идеально подходит для вашего бизнеса, может воплотить вашу идею стартапа в жизнь.

Как Crunchbase может помочь вам найти инвестора для стартапов

Экономьте время и находите бизнес-инвесторов, которые точно соответствуют вашим потребностям, с помощью наших поисковых запросов Crunchbase Pro, которые помогут вам отсортировать некоторые из наиболее распространенных фильтров, таких как точная сумма денег, которая вам нужна, местоположение инвестора и ваша конкретная отрасль.

С Crunchbase Pro вы можете избавиться от догадок и быть уверены, что всегда получаете лучшие результаты поиска, соответствующие вашим критериям. Вы также можете просмотреть все прошлые инвестиции потенциального партнера в одном месте. Оптимизируйте поиск, добавляя слои дополнительных данных с помощью наших надежных сторонних приложений.

Series A, B, C Финансирование: как работает начальное финансирование

Стартап с блестящей бизнес-идеей стремится наладить свою деятельность. С самого начала компания доказывает ценность своей модели и продуктов, неуклонно растя благодаря щедрости друзей, семьи и собственных финансовых ресурсов основателей.Со временем его клиентская база начинает расти, и бизнес начинает расширять свою деятельность и свои цели. Вскоре компания поднялась в рейтинге своих конкурентов и стала высоко ценимой, открывая возможности для будущего расширения, включая новые офисы, сотрудников и даже первичное публичное размещение акций (IPO).

Если ранние этапы гипотетического бизнеса, описанного выше, кажутся слишком хорошими, чтобы быть правдой, то это потому, что они обычно таковы. Хотя существует очень небольшое количество удачливых компаний, которые растут в соответствии с описанной выше моделью (и с небольшой «внешней» помощью или без нее), подавляющее большинство успешных стартапов приложили много усилий для привлечения капитала с помощью раундов внешнего финансирования.Эти раунды финансирования предоставляют внешним инвесторам возможность инвестировать денежные средства в растущую компанию в обмен на акционерный капитал или частичное владение этой компанией. Когда вы слышите обсуждения раундов финансирования серий A, B и C, эти термины относятся к процессу развития бизнеса за счет внешних инвестиций.

Существуют и другие типы раундов финансирования, доступные для стартапов, в зависимости от отрасли и уровня интереса потенциальных инвесторов. Стартапы нередко с самого начала участвуют в так называемом «посевном» финансировании или финансировании бизнес-ангелов.Затем за этими раундами финансирования могут последовать раунды финансирования серий A, B и C, а также дополнительные усилия по заработку капитала, если это необходимо. Серии A, B и C являются необходимыми ингредиентами для бизнеса, который решает начать работу или просто выжить за счет щедрости друзей, семьи и глубины своего собственного кармана.

Объяснение финансирования серии А

Ниже мы подробнее рассмотрим, что это за раунды финансирования, как они работают и что отличает их друг от друга.Путь для каждого стартапа несколько отличается, как и сроки финансирования. Многие компании тратят месяцы или даже годы в поисках финансирования, в то время как другие (особенно те, чьи идеи считаются по-настоящему революционными или которые связаны с людьми с доказанной репутацией успеха) могут обойти некоторые раунды финансирования и пройти через процесс строить капитал быстрее.

Как только вы поймете разницу между этими раундами, вам будет легче анализировать заголовки о мире стартапов и инвестиций, понимая контекст того, что именно означает раунд для перспектив и направления компании.Раунды финансирования серий A, B и C — это просто ступеньки в процессе превращения гениальной идеи в революционную глобальную компанию, созревшую для IPO.

Как работает финансирование

Прежде чем исследовать, как работает раунд финансирования, необходимо определить различных участников. Во-первых, это люди, которые надеются получить финансирование для своей компании. По мере того, как бизнес становится все более зрелым, он имеет тенденцию продвигаться через раунды финансирования; Обычно компании начинают с посевного раунда и продолжают раунды финансирования A, B и C.

С другой стороны — потенциальные инвесторы. Хотя инвесторы желают успеха предприятиям, потому что они поддерживают предпринимательство и верят в цели и причины этого бизнеса, они также надеются получить что-то от своих инвестиций. По этой причине почти все инвестиции, сделанные на той или иной стадии финансирования развития, организованы таким образом, что инвестор или компания-инвестор сохраняют частичное владение компанией. Если компания растет и получает прибыль, инвестор будет вознагражден соразмерно сделанным инвестициям.

Перед началом любого раунда финансирования аналитики проводят оценку компании, о которой идет речь. Оценки производятся на основе множества различных факторов, включая менеджмент, подтвержденный послужной список, размер рынка и риски. Одно из ключевых различий между раундами финансирования связано с оценкой бизнеса, а также уровнем его зрелости и перспективами роста. В свою очередь, эти факторы влияют на типы инвесторов, которые могут участвовать, а также на причины, по которым компания может искать новый капитал.

Предварительное финансирование

Самый ранний этап финансирования новой компании наступает настолько рано, что обычно вообще не включается в раунды финансирования. Этот этап, известный как «предпосевное» финансирование, обычно относится к периоду, когда основатели компании впервые начинают свою деятельность. Самыми распространенными спонсорами «pre-seed» являются сами учредители, а также близкие друзья, сторонники и семья. В зависимости от характера компании и начальных затрат, связанных с разработкой бизнес-идеи, этот этап финансирования может произойти очень быстро или может занять много времени.Также вероятно, что на данном этапе инвесторы не вкладывают средства в обмен на акции компании. В большинстве случаев инвесторами в ситуации с предварительным финансированием являются сами учредители компании.

Посевное финансирование

Посевное финансирование — это первый этап официального акционерного финансирования. Обычно он представляет собой первые официальные деньги, которые собирает коммерческое предприятие или предприятие. Некоторые компании никогда не выходят за рамки начального финансирования в раунды серии A и далее.

Вы можете думать о «посевном» финансировании как о части аналогии с посадкой дерева.Эта ранняя финансовая поддержка в идеале является «семенем», которое поможет развитию бизнеса. При наличии достаточного дохода и успешной бизнес-стратегии, а также настойчивости и целеустремленности инвесторов компания, как мы надеемся, в конечном итоге вырастет в «дерево». Начальное финансирование помогает компании финансировать свои первые шаги, включая такие вещи, как исследования рынка и разработка продуктов. С начальным финансированием компания может помочь определить, какими будут ее конечные продукты и кто будет ее целевой аудиторией.Посевное финансирование используется для найма команды основателей для выполнения этих задач.

В ситуации с посевным финансированием есть много потенциальных инвесторов: учредители, друзья, семья, инкубаторы, компании венчурного капитала и другие. Одним из наиболее распространенных типов инвесторов, участвующих в посевном финансировании, является так называемый «инвестор-ангел». Бизнес-ангелы склонны ценить более рискованные предприятия (например, стартапы с небольшой проверенной репутацией) и рассчитывают получить долю в компании в обмен на свои инвестиции.

Хотя раунды посевного финансирования значительно различаются по величине капитала, который они генерируют для новой компании, нередко эти раунды приносят от 10 000 до 2 миллионов долларов для рассматриваемого стартапа. Для некоторых стартапов раунд посевного финансирования — это все, что, по мнению основателей, необходимо для успешного развития своей компании; эти компании могут никогда не участвовать в раунде финансирования серии А. Большинство компаний, привлекающих стартовое финансирование, оцениваются где-то между 3 и 6 миллионами долларов.

Серия A Финансирование

После того, как у компании появится послужной список (устоявшаяся база пользователей, стабильные цифры доходов или какой-либо другой ключевой показатель эффективности), эта компания может выбрать финансирование серии A для дальнейшей оптимизации своей пользовательской базы и предложений продуктов. Можно использовать возможности для масштабирования продукта на разных рынках. В этом раунде важно иметь план развития бизнес-модели, которая будет приносить долгосрочную прибыль. Часто у посевных стартапов есть отличные идеи, которые генерируют значительное количество восторженных пользователей, но компания не знает, как монетизировать бизнес.Как правило, раунды серии A собирают от 2 до 15 миллионов долларов, но в среднем это число увеличилось из-за оценок высокотехнологичной отрасли или единорогов. Среднее финансирование серии A по состоянию на 2020 год составляет 15,6 миллиона долларов.

При финансировании серии А инвесторы не просто ищут отличные идеи. Скорее, они ищут компании с прекрасными идеями, а также сильную стратегию превращения этой идеи в успешный прибыльный бизнес. По этой причине компании, проходящие через раунды финансирования серии A, обычно оцениваются в размере до 23 миллионов долларов.

Инвесторы, участвующие в раунде серии A, представляют более традиционные фирмы венчурного капитала. Известные венчурные компании, которые участвуют в финансировании серии A, включают Sequoia Capital, Benchmark Capital, Greylock и Accel Partners.

На этом этапе инвесторы также часто принимают участие в несколько более политическом процессе. Несколько фирм венчурного капитала обычно возглавляют группу. Фактически, единственный инвестор может служить «якорем». Как только компания получит первого инвестора, она может обнаружить, что также легче привлечь дополнительных инвесторов.Бизнес-ангелы также вкладывают средства на этом этапе, но они, как правило, имеют гораздо меньшее влияние в этом раунде финансирования, чем на этапе посевного финансирования.

Компании все чаще используют краудфандинг для привлечения капитала в рамках раунда финансирования серии A. Частично причиной этого является тот факт, что многие компании, даже те, которые успешно получили начальное финансирование, обычно не вызывают интереса у инвесторов в рамках усилий по финансированию серии А.Действительно, менее половины компаний, финансируемых за счет посевного финансирования, также продолжат сбор средств серии А.

Серия B Финансирование

Раунды серии B предназначены для вывода бизнеса на новый уровень, прошедший стадию развития. Инвесторы помогают стартапам добиться успеха, расширяя рынок сбыта. Компании, прошедшие начальный раунд финансирования и раунды финансирования серии A, уже создали значительную базу пользователей и доказали инвесторам, что готовы к успеху в более крупных масштабах. Финансирование серии B используется для роста компании, чтобы она могла удовлетворить этот уровень спроса.

Создание успешного продукта и рост команды требует привлечения качественных талантов. Увеличение объема бизнеса, продаж, рекламы, технологий, поддержки и сотрудников стоит фирме несколько копеек. Средний предполагаемый капитал, привлеченный в раунде серии B, составляет 33 миллиона долларов. Компании, проходящие раунд финансирования серии B, хорошо зарекомендовали себя, и их оценки, как правило, это отражают; стоимость большинства компаний серии B составляет от 30 до 60 миллионов долларов, в среднем 58 миллионов долларов.

Серия B похожа на серию A с точки зрения процессов и ключевых игроков. Серию B часто возглавляют многие из тех же персонажей, что и в предыдущем раунде, включая ключевого якорного инвестора, который помогает привлечь других инвесторов. Отличие от серии B заключается в добавлении новой волны других венчурных компаний, специализирующихся на более поздних стадиях инвестирования.

Серия C Финансирование

Компании, которые попадают на сессии финансирования серии C, уже довольно успешны.Эти компании ищут дополнительное финансирование, чтобы помочь им разрабатывать новые продукты, выходить на новые рынки или даже приобретать другие компании. В раундах серии C инвесторы вкладывают капитал в основу успешного бизнеса, чтобы получить обратно более чем вдвое больше этой суммы. Финансирование серии C направлено на масштабирование компании, как можно более быстрый и успешный рост.

Одним из возможных способов масштабирования компании могло бы стать приобретение другой компании. Представьте себе гипотетический стартап, ориентированный на создание вегетарианских альтернатив мясным продуктам.Если эта компания достигнет раунда финансирования серии C, она, вероятно, уже продемонстрировала беспрецедентный успех, когда дело доходит до продажи своей продукции в Соединенных Штатах. Бизнес, вероятно, уже достиг целевых показателей от побережья до побережья. Благодаря уверенности в исследованиях рынка и бизнес-планировании инвесторы обоснованно полагают, что бизнес в Европе будет преуспевать.

Возможно, у этого вегетарианского стартапа есть конкурент, который сейчас занимает большую долю рынка. У конкурента также есть конкурентное преимущество, которое могло бы принести пользу стартапу.Похоже, такая культура подходит, поскольку инвесторы и учредители считают, что слияние будет синергетическим партнерством. В этом случае финансирование серии C может быть использовано для покупки другой компании.

По мере того, как операция становится менее рискованной, в нее входит больше инвесторов. В серии C такие группы, как хедж-фонды, инвестиционные банки, частные инвестиционные компании и крупные группы вторичного рынка, сопровождают упомянутый выше тип инвесторов. Причина в том, что компания уже зарекомендовала себя как успешная бизнес-модель; эти новые инвесторы садятся за стол переговоров, надеясь вложить значительные суммы денег в компании, которые уже процветают, чтобы помочь себе укрепить свои позиции в качестве лидеров бизнеса.

Чаще всего компания прекращает финансирование за счет внешнего долевого участия с помощью серии C. Однако некоторые компании могут перейти к раундам финансирования серии D и даже серии E. Однако по большей части компании, получившие финансирование в размере до сотен миллионов долларов за счет раундов серии C, готовы продолжать развиваться в глобальном масштабе. Многие из этих компаний используют финансирование серии C, чтобы повысить свою оценку в ожидании IPO. На данный момент компании чаще всего получают оценки в районе 118 миллионов долларов, хотя некоторые компании, проходящие через финансирование серии C, могут иметь гораздо более высокие оценки.Эти оценки также все больше основываются на достоверных данных, а не на ожиданиях будущего успеха. Компании, участвующие в финансировании серии C, должны иметь прочную клиентскую базу, потоки доходов и подтвержденную историю роста.

Компании, которые продолжают финансирование серии D, как правило, делают это, потому что они ищут последний толчок перед IPO, или, наоборот, потому, что они еще не смогли достичь целей, которые они поставили перед собой во время финансирования серии C.

Итог

Понимание различий между этими раундами привлечения капитала поможет вам расшифровать новости стартапов и оценить предпринимательские перспективы. Различные раунды финансирования работают в основном одинаково; инвесторы предлагают деньги в обмен на долю в бизнесе. Между раундами инвесторы предъявляют к стартапу несколько разные требования.

Профили компаний различаются в зависимости от конкретного случая, но обычно имеют разные профили риска и уровни зрелости на каждом этапе финансирования.Тем не менее, посевные инвесторы и инвесторы серий A, B и C способствуют реализации идей. Серийное финансирование позволяет инвесторам поддерживать предпринимателей необходимыми средствами для осуществления их мечты, возможно, совместно обналичивая их в ходе IPO.

Как найти бизнес-ангелов для своего стартапа — Republic

Бизнес-ангелы всегда ищут многообещающие стартапы с потенциалом получения высокой прибыли в будущем. Для этих инвесторов высокий риск приносит большие выгоды.В отличие от институциональных инвесторов, они вкладывают свои деньги в дело, а это означает, что они с большей вероятностью будут вкладывать средства в более личные отношения с основателями компании. С бизнес-ангелами вы не только подписываетесь на инвестиции, но и можете оказаться достаточно удачливыми, если найдете себе опытного консультанта.

---

Узнайте больше о том, что такое бизнес-ангел.

---

Знайте, кого вы ищете

Очень важно, чтобы вы четко понимали, какой бизнес-ангел нужен вашему бизнесу.Некоторым компаниям могут понадобиться просто деньги и еще немного, и в этом случае они предпочитают «молчаливых» инвесторов. Другие также будут искать наставника, который шаг за шагом проведет их через процесс запуска. Некоторые инвесторы имеют прочные отраслевые связи, в то время как другие имеют конкретную отрасль (например, финтех) или предметный опыт, например маркетинг.

Один из наиболее важных аспектов, которые следует учитывать при поиске бизнес-ангела, — это личные качества и химия, а также согласованность взглядов.

Если вы столкнетесь с неправильным инвестором на борту, это может означать проблемы в дальнейшем. Среди предпринимателей распространено заблуждение, что «инвестор выбирает предпринимателя». То, что вам посчастливилось найти человека, готового вложить деньги в ваше предприятие, не означает, что вы должны сразу согласиться. Фактически, должная осмотрительность инвестора идет в обоих направлениях, и вы всегда обеспечиваете сильное взаимопонимание и то, что инвестор разделяет то же видение будущего, которое вы изложили в своем бизнес-плане.

После этого все инвесторы будут смотреть на потенциальный экономический результат инвестиционной возможности. Чтобы защитить свои инвестиции и обеспечить соответствие компании своим целям, некоторые инвесторы захотят внести больший вклад в развитие компании, чем другие. Обычно это подразумевает вступление в должность в совете директоров и надзор за деятельностью компании и ее деятельностью, часто не в качестве исполнительного директора.

Чаще всего некоторые бизнес-ангелы хотят иметь определенные «права» по сравнению с другими инвесторами, вкладывающими меньше денег.Например, вы можете стимулировать более крупных инвесторов, предлагая им акции другого «класса», которые могут дать им определенные права в компании, такие как право голоса. Поэтому, когда вы отправляете свой бизнес-план, вам нужно убедиться, что у вас есть хорошо подготовленный список условий для инвесторов, чтобы они знали, какую сделку они заключают. Это не только хороший инструмент для привлечения инвесторов, но и вы будете выглядеть умным, сообразительным и хорошо подготовленным, что всегда нравится инвесторам.

Где найти бизнес-ангелов

Бизнес-ангелы различаются по своим инвестиционным целям, предпочтительной отрасли и уровню участия.Это может быть кто-то, кого вы уже знаете в своей личной жизни, или он может быть совершенно незнакомым человеком, с которым вы сталкиваетесь через онлайн-платформу для инвестирования ангелов.

Узнайте больше о том, как собрать средства

Вот некоторые из наиболее распространенных способов найти такого инвестора:

Друзья и семья

Некоторые из ваших друзей или членов семьи могут быть финансово обеспечены и иметь некоторый располагаемый доход для инвестирования в новом перспективном проекте. Другие могут инвестировать только потому, что они доверяют вам — обычно это инвестиционное решение, скорее эмоциональное.Они могут иметь опыт работы в бизнесе или отрасли, в которой вы работаете, но обычно это не так. С друзьями и семьей помните, что деньги могут изменить личные отношения. Люди могут начать спрашивать, почему вы используете их деньги определенным образом, и могут попытаться вернуть их деньги или предложить несправедливые условия.

Вы всегда должны относиться к друзьям и семейным инвесторам точно так же, как и к другим инвесторам.

Убедитесь, что они получили ваши стандартные отчеты о инвестиционных рисках и что они также соответствуют любой дополнительной документации по самосертификации инвестора, которая может применяться в вашей юрисдикции.Вы делаете это не только для того, чтобы защитить их, но и для себя. Инвесторы захотят знать, что все подписали одну и ту же сделку, что вы выполняете свои фидуциарные обязанности, если они собираются стать акционерами, и что вы действуете как профессионал, управляющий компанией, и что вы не делали никаких исключений. .

Когда вы только начинаете, сбор средств через друзей и семью может быть хорошим способом, учитывая, что они знают вас и могут быть готовы пойти на дополнительный риск.На самом деле, большинство отношений с друзьями и семейными инвесторами не меняются в худшую сторону, поскольку в интересах основателя сохранить эти отношения.

Индивидуальные бизнес-ангелы

На первый взгляд может показаться, что любой человек, обладающий достаточным собственным капиталом, будет идеальным бизнес-ангелом. Как отмечалось ранее, иногда это не так. «Опытные» инвесторы с высоким уровнем собственного капитала всегда являются лучшими бизнес-ангелами, к которым можно обратиться, поскольку они уже полностью осознают потенциальные риски.Человек с высоким уровнем собственного капитала, который не является «искушенным» инвестором, может очень мало осознавать риски, формальности и законность ангельского инвестирования и может в конечном итоге очень расстроиться из-за потери своих денег, если дела пойдут не по плану. .

С другой стороны, некоторые искушенные бизнес-ангелы могут не знать, что они делают, но с радостью вкладывают средства только для того, чтобы «быть в пути» в новом захватывающем предприятии с многообещающей технологией. Не дайте себя обмануть. То, что инвестор «молчит», не означает, что он не знает, что делает.Будьте уверены, что почти все искушенные инвесторы проведут тщательную проверку и все равно будут стремиться к возврату своих инвестиций. Поэтому разумно постоянно держать их в курсе всех ваших обычных обновлений по мере роста вашей компании.

Сети бизнес-ангелов

Сети бизнес-ангелов стали очень популярными за последние десять лет, что позволяет состоятельным людям выборочно инвестировать в различные компании на индивидуальной основе или в составе синдиката.Сети бизнес-ангелов будут иметь свои собственные «критерии входа» для инвесторов, основанные на доказанной способности инвестировать, минимальных инвестиционных требованиях и т.д. твое время. Тем не менее, выступление перед ними может быть очень конкурентным процессом, поэтому вам нужно убедиться, что ваша презентация гладкая и выделяется.

Лучший способ найти одну из этих групп — выполнить поиск в AngelList групп инвесторов в вашем районе или поискать «группа ангелов в [вашем городе]».Если в вашем районе нет ни одной из этих групп, вам, возможно, придется расширить вашу поисковую сеть.

Онлайн-платформы

Определенные онлайн-платформы связывают бизнес-ангелов со стартапами. AngelList позволяет аккредитованным инвесторам легко находить подходящие возможности для инвестирования в стартапы. Это идеальное место для компаний, чтобы найти новые таланты, привлечь внимание и, прежде всего, получить финансирование. Таким образом, у стартапов будет гораздо больше внимания, если они хотят привлечь к себе ангела-инвестора.

Republic — еще одна отличная платформа, которая позволяет стартапам привлекать деньги от всех типов людей, а не только от аккредитованных инвесторов.Это значительно упрощает поиск бизнес-ангелов для стартапа, просто подав заявку в Интернете.

Republic

В Republic мы считаем, что ангельское инвестирование не должно быть исключительным резервом для нескольких состоятельных частных лиц с некоторым располагаемым доходом для инвестирования. Republic демократизирует инвестирование, позволяя инвестировать в стартапы практически любому человеку за счет снижения минимального порога, необходимого для инвестирования. Мы делаем это простым и эффективным процессом от начала до конца.

Сбор средств с помощью Republic

Republic заработала впечатляющую репутацию в секторе инвестирования стартапов и всегда ищет пути улучшения.Мы также поощряем разнообразие и стартапы, движимые миссией. Вот почему мы призываем все стартапы внимательно изучить преимущества работы с Republic.

Часто задаваемые вопросы

• В чем разница между бизнес-ангелами и венчурными капиталистами?

  Ангел-инвестор — это физическое лицо (или группа лиц), которое готово поставить на карту свои собственные деньги, как правило, путем инвестирования на ранних этапах стартапа. В этом отличие от венчурных компаний или венчурных капиталистов.Венчурные капиталисты — это организации, бизнес-цель которых заключается в использовании институциональных фондов (средств других людей) для осуществления стратегических инвестиций, как правило, на более поздних этапах жизненного цикла стартапа после того, как будет продемонстрирована значительная тяга.

• Как мне узнать, подходит ли мой бизнес бизнес-ангелу?

  Если вы хотите собрать средства и хотите, чтобы наставник помогал вам на этом пути, некоторые (но не все) бизнес-ангелы могут подойти на эту роль. Если вам удастся привлечь к работе кого-то, кто сможет помочь вам избежать типичных серьезных препятствий, с которыми сталкиваются стартапы, личная химия правильная, а ваши видения совпадают, то это ваш идеальный сценарий.Однако такой тип бизнес-ангелов обычно является исключением, а не правилом.

  Многим стартапам часто бывает сложно получить финансирование из других источников, и ангельское инвестирование часто рассматривается как идеальный способ для предпринимателя вывести свой бизнес на новый уровень. Стартапы неизменно стремятся к выживанию, и бизнес-ангелы могут обеспечить чрезвычайно ценный спасательный круг на критическом этапе роста компании. Однако имейте в виду, что при таком уровне риска бизнес-ангелы часто просят увеличить долю в компании, поэтому убедитесь, что ваши оценки реалистичны и привлекательны.

• Как мне узнать, подходит ли мне бизнес-ангел?

  Ангел-инвестирование — это двустороннее партнерство, которое длится не менее пяти лет, и основатель должен быть уверен, что он подойдет инвестору. Химия, сходные ценности и общее видение — все это ключевые атрибуты, на которые следует обратить внимание. В противном случае вы можете захотеть продолжить поиск других вариантов, если это возможно. Помните, что предприниматель тоже выбирает инвестора.

• Какие критерии используют группы ангелов для отбора предпринимателей?

  Группам бизнес-ангелов нужны веские причины для инвестиций, и потенциально большая прибыль всегда является ключевым фактором любых инвестиций.Бизнес должен быть правильно структурирован для инвестиций, иметь твердый и реалистичный бизнес-план, представлять реалистичную оценку и формулировать четкую стратегию выхода. Некоторые группы ангелов будут сосредоточены только на определенных отраслях, технологиях или регионах.

  Помните также, что люди покупают людей! Инвесторам всегда нужна сильная команда лидеров, которая эмоционально связана с бизнесом, работает над ним полный рабочий день и на этом пути приносит очевидные жертвы. Доверие, прозрачность, четкое общение и рабочая этика среди членов команды являются ключевыми.В сегодняшней конкурентной среде учредители также должны быть в курсе этических и фидуциарных обязанностей как руководители высшего звена. Хотя стартапам по своей природе не хватает ресурсов, бизнес-ангелы хотят, по крайней мере, видеть, что у компании есть необходимый персонал для продвижения вперед. Их обычно называют «хипстером» (дизайнер или творческий гений), «хакером» (гуру продукта) и «хастлером» (человеком, который упаковывает все это и несет в массы).

• Почему республиканских инвесторов называют ангелами?

  В Republic мы считаем, что инвестирование — это право, а не привилегия.Инвестирование не должно быть исключительной прерогативой небольшой группы состоятельных людей, а должно быть для всех, независимо от уровня их располагаемого дохода. Вот почему мы верим в «умные деньги в масштабе». Предоставляя каждому возможность инвестировать в вашу компанию, вы не только увеличиваете свои шансы на завершение раунда, но и увеличиваете шансы своей компании на успех благодаря более широкому кругу умных инвесторов, знания которых вы можете использовать, когда они могут вам понадобиться. . Это то, что мы называем «социальным капиталом», потому что вы задействуете четыре ключевых области: опыт, сети, целевые демографические профили и, конечно же, сильное подтверждение с точки зрения обзоров ваших продуктов.

  По этой причине мы не делаем различий между традиционным состоятельным инвестором и инвестором в Republic. Поэтому мы всех называем «бизнес-ангелами».

Ключевые выводы

Как видите, существует множество категорий бизнес-ангелов и множество способов их поиска и привлечения. Точно так же каждый стартап отличается своим уникальным набором требований и предпочтений. В дальнейшем, уделение времени точному определению ваших потребностей — важный шаг к тому, чтобы вы получили четкое представление о том, с каким бизнес-ангелом вы в конечном итоге выберете работать и где их найти.

Начните сегодня

Эта обучающая статья предоставлена ​​Republic, чтобы помочь пользователям понять эту область рынка, ее не следует толковать как инвестиционный совет, поскольку она безлична, бескорыстна и была подготовлена ​​Republic для пользователей Republic без вознаграждения. получил или ожидал.

Как найти инвесторов для стартапа?

Думаете ли вы привлечь инвесторов, чтобы они помогли запустить ваш стартап? Хорошая новость в том, что есть разные способы сбора средств.Вот некоторые из них, которые вы можете попробовать.

По мере того, как вы постепенно реализуете идею стартапа, вам понадобится вливание капитала, чтобы выжить. Значительный оборотный капитал имеет решающее значение для раскрытия потенциала вашего стартапа. Фактически, некоторые из миллионных предприятий сегодня все еще собирают средства, чтобы обеспечить свою долговечность.

Итак, как привлечь капитал? Один из возможных вариантов — найти инвесторов . Правильный выбор инвесторов — ключ к успеху стартапа. В сегодняшней статье обсуждаются различные способы получения финансирования для своего бизнеса.

Способы поиска инвесторов

Напишите хорошо составленный бизнес-план

Прежде чем вы приступите к поиску инвесторов, вам понадобится конкретный план ведения бизнеса. Что нужно вашему целевому рынку? У вас есть решение, отвечающее этим потребностям? Достаточно ли у вас капитала для управления стартапом?

Бизнес-план — это ваш путь к сбору средств. Стартапы с продуманным бизнес-планом имеют большие шансы привлечь потенциальных инвесторов. Понимаете, инвесторы такие же нормальные люди, как и вы.Они хотят знать, что сделали правильный выбор вложения. Кроме того, бизнес-план дает им представление о том, как вы планируете работать и развивать компанию.

Ваш бизнес-план должен полностью описывать, чем вы занимаетесь. Он отвечает , кто вы и , что вы делаете . Кроме того, он определяет ваших конкурентов на рынке.

Самое главное, что бизнес-план должен содержать четкий финансовый прогноз. Как ваш бизнес будет расти в финансовом отношении в следующие четыре-пять лет? Обязательно запишите их все в бизнес-плане.

Найдите наставника

Строить бизнес — это увлекательно. Однако в мире бизнеса также есть проблемы и неопределенности. Самое замечательное в том, что вам не нужно идти в одиночку.

По сути, вам нужна система поддержки, которая поможет вам добиться успеха. Вам нужно найти наставника, который понимает ваш бизнес. Отраслевой наставник предлагает вам экспертное руководство и связи для навигации по отрасли.

Это могут быть отраслевые эксперты, успешные предприниматели или авторитетные влиятельные лица в сети.Их знания и опыт помогут вам найти подходящих инвесторов.

Изучите потенциальных инвесторов

Чтобы найти потенциальных инвесторов, проанализируйте свою существующую сеть. Составьте список инвесторов, соответствующий вашим бизнес-целям. Мы рекомендуем список от 40 до 50 инвесторов, чтобы увеличить ваши шансы на победу.

Помимо вашей прямой сети, есть масса других мест, где можно получить финансирование. Вот и другие места, где можно найти инвесторов.

Личные сбережения

Кто был бы наиболее жизнеспособным инвестором для вашего стартапа? Конечно ты! На начальных этапах владельцам стартапов будет сложно привлечь капитал извне.Следовательно, они могут отдать свои деньги в качестве начального капитала.

Хотя самозагрузка рискованна, это позволяет вам полностью контролировать компанию. Точно так же он защищает вас от возможных долгов, если бизнес пойдет не так, как планировалось. Однако ваших сбережений может быть недостаточно для поддержания работы. Итак, рассмотрите другие источники для увеличения вашего оборотного капитала.

Семья и друзья

Еще один отличный вариант — это ваша семья и друзья. Поскольку они хорошо вас знают, вам будет проще обратиться к ним с вашим предложением.Близкие друзья и члены семьи с большей вероятностью поддержат ваш проект и поверит в него.

Но есть и обратная сторона. Использование их для финансирования капиталовложений также может вызвать стресс и напряжение в отношениях. Это следует принять к сведению, прежде чем принимать финансовую помощь от близких родственников и друзей.

Онлайн-платформы

В последние годы мы стали свидетелями появления онлайн-платформ для сбора средств. Как правило, они популярны среди стартапов, ищущих инвесторов.Эти основные платформы:

• Одноранговые кредиторы — это частные лица или организации, ссужающие капитал малому бизнесу. Prosper и Lending Club являются примерами, которые занимаются кредитованием P2P.
• Crowdfunding — краудфандинговые сайты, такие как Kickstarter и Indiegogo, объединяют деньги от разных инвесторов для финансирования потенциальных проектов в обмен на прибыль.
• Бизнес-ангелы — Это состоятельные люди с минимальным доходом в 200 000 долларов или с чистым капиталом в 1 миллион долларов.Ангелы обычно финансируют стартапы на ранних стадиях или тех, кто не имеет квалификации для финансирования венчурного капитала. AngelList и Wefunder — популярные сайты для поиска бизнес-ангелов.

События сообщества

Создание успешного бизнеса — это все о налаживании отношений в отрасли. Сделайте себя более заметным, чтобы увеличить свои шансы на привлечение инвесторов в свой стартап. Для этого узнайте, проходят ли какие-нибудь мероприятия в вашем районе. Участвуйте в этих мероприятиях, чтобы сделать все возможное.

Если есть питчинговые мероприятия, это прекрасное время, чтобы представить свою идею стартапа. Общайтесь с инвесторами-стартапами , которые могут помочь вам стать лучше в бизнесе.

Банковские ссуды

Предприятия подают заявку на ссуду в банке, чтобы получить доступ к капиталу. Банки предоставляют ссуды заемщикам в обмен на обеспечение. Кроме того, они зарабатывают деньги за счет процентов и комиссионных, которые они взимают с этих денег.

Как правило, банки проходят строгую квалификацию перед выдачей ссуд.Следовательно, когда речь идет о ссудах, банки обычно отдают предпочтение крупным компаниям перед малым бизнесом.

Венчурный капитал

Венчурный фонд — это коллективный фонд, управляемый венчурной фирмой. Они объединяют деньги частных лиц, финансовых учреждений, банков, страховых компаний и других частных организаций.

Кроме того, венчурные фирмы инвестируют в стартапы на ранних стадиях в обмен на долю в компании. Это означает, что учредителям, возможно, придется передать часть собственности венчурному капиталу.

Интересно, что ваши шансы на привлечение венчурного финансирования велики, когда вы можете показать, что ваш стартап имеет высокий потенциал роста.

Микрозаймы

Другой вариант получения займов — микрозаймы от Управления малого бизнеса США (SBA). Стартап может получать кредиты небольшими порциями. Или они должны получить доступ к 50 000 долларов в качестве капитала.

Акселераторные программы

Университеты, инвестиционные фирмы и другие крупные организации могут предлагать акселераторную программу .По сути, это учебный лагерь для поддержки стартапов на ранних стадиях. Они обеспечивают наставничество, обучение и финансирование. Stripe, Dropbox и Airbnb — одни из успешных выпускников акселераторов стартапов.

Программы-акселераторы — отличная альтернатива наставничеству со стороны других учредителей. Кроме того, они могут предложить начальные инвестиции в обмен на капитал вашего стартапа.

Имейте в виду, что участие в программе акселератора требует много времени и требует высокой конкурентоспособности. Вам нужно пройти долгий и трудный процесс подачи заявления.

Запустите стартап с подходящими инвесторами

Запуск стартапа вашей мечты может быть полезным делом. Однако нам нужно столкнуться с реальностью открытия бизнеса. Это непросто и доступно.

Если вы не человек с большими карманами, вам придется использовать другие ресурсы для финансирования стартапа . Вы можете попросить свою семью и друзей или получить ссуду в банке. Другие варианты, которые следует рассмотреть, — это краудфандинг, бизнес-ангелы и венчурный капитал.

Чтобы привлечь потенциальных инвесторов, важно начать с прочного фундамента.Во-первых, создайте подробный бизнес-план с реалистичными прогнозами. Затем поделитесь убедительной презентацией, чтобы убедить людей инвестировать в ваш стартап.

Если вам нужен кто-то, кто направит ваш стартап в правильном направлении, мы здесь для вас. Технические предприниматели Мэтт ДеКурси и Мэтт Уотсон могут быть вашими наставниками для успеха стартапа.

Они являются соучредителями Full Scale , первого выбора Канзас-Сити для быстрой и доступной разработки программного обеспечения. Кроме того, они проводят еженедельный подкаст Startup Hustle , в котором рассказывается о развитии стартапа.

От обращения к инвесторам до найма технических талантов — Мэтты научат вас, как это сделать. Свяжитесь с ними сегодня, чтобы получить БЕСПЛАТНУЮ консультацию по .

Как найти бизнес-ангелов, найти бизнес-ангела, как подойти к бизнес-бизнесу, как привлечь бизнес-ангела, найти бизнес-ангелов

Какие основные типы бизнес-ангелов?

• Супер ангел

Супер-ангел — это термин, который использовался в начале 2010-х годов для описания венчурных инвесторов, которые когда-то были бизнес-ангелами, а затем привлекали небольшие фонды венчурного капитала.Суперангелы разделяют некоторые характеристики как бизнес-ангелов , так и венчурных капиталистов .

В нашей базе данных около 50 000 бизнес-ангелов, из которых около 5% — суперангелы. Обычно они инвестируют от 250 до 500 тысяч долларов, что подходит для стартапов на поздних стадиях или стартапов, которые хотят привлечь капитал для посевных раундов финансирования, раундов серии A и более поздних стадий.

Преимущество обращения к супер-ангел-инвестору заключается в том, что он может инвестировать большие суммы денег самостоятельно, что более эффективно, чем обращение к двум или более бизнес-ангелам.

Недостаток в том, что суперангелы тоже могут быть очень заняты, и многие предприниматели обращаются к ним ежедневно.

• Пассивный инвестор

Пассивный инвестор — это тот, кто не участвует в инвестиционном процессе и повседневных административных решениях, поэтому он не считается фактическим партнером.

Это могут быть инвесторы, которые не имеют опыта работы на рынке или в отрасли, но вкладывают свои деньги в новую тенденцию или следующую большую вещь.Или у них может быть опыт, но они не намерены вносить свой вклад или участвовать в бизнес-процессах.

Это может быть рискованно, поэтому пассивные инвесторы обычно не принимают инвестиционную возможность, если они не уверены, что она того стоит, и после разумных консультаций и исследований.

База данных

FasterCapital также включает пассивных инвесторов. Исходя из предпочтений основателя, мы можем работать над соответствием стартапа пассивным инвесторам или нет.

Обычно они готовы быстро уйти и хотят получить хорошую отдачу от своих вложений. Итак, вам нужно быть достаточно убедительным и, вероятно, иметь явный успех и репутацию.

• Активный инвестор

Это предпочтительный тип инвестора для многих учредителей.

В отличие от пассивных инвесторов , активные инвесторы участвуют в процессе принятия решений. Они приносят то, что мы выше назвали «умными деньгами».Обычно они работают в той же отрасли или у них уже есть бизнес, связанный (или мог бы быть связан) с вашим стартапом. Они могут владеть бизнесом, который может стать одним из ваших клиентов.

Наличие таких активных инвесторов очень интересно для вашего стартапа, потому что они приносят не только необходимые вам деньги, но также связи, опыт и, возможно, раннюю проверку, необходимую для вашего продукта.

Активные инвесторы имеют право предпринимать действия, связанные с бизнесом, после обсуждения и согласования их с командой учредителей и другими акционерами.

Активные исследователи могут работать над мониторингом работы, давать обратную связь, вводить связи и улучшать способы работы, а также предлагать поддержку в зависимости от набора навыков и опыта, которыми они владеют.

Каждый раз, когда мы пытаемся сопоставить предпринимателя с инвестором, мы ставим в первую очередь активных инвесторов (если только основатель не требует другого подхода).

• Предварительный инвестор

Предварительный инвестор — это тот, кто не имеет опыта в инвестиционной сфере.У них мало знаний о финансовом положении и финансовой осведомленности. Они вряд ли смогут инвестировать в предприятия и стартапы.

Как успешно найти бизнес-ангела?

Многие молодые предприниматели совершают ошибки, когда ищут бизнес-ангелов или впервые представляют бизнес-ангелов.

Неспособность найти подходящего бизнес-ангела для своего бизнеса и отсутствие навыков презентации при обращении к бизнес-ангелам являются основными причинами, по которым многие учредители не могут привлечь бизнес-ангелов.

Вот несколько решений типичных ошибок, которые допускают предприниматели, пытаясь найти бизнес-ангелов:

• Найдите подходящего ангела-инвестора

Мы пытаемся решить эту проблему с помощью нашей системы искусственного интеллекта, которая подберет для вашего стартапа подходящего бизнес-ангела.

Мы также даем вам знания и опыт о том, как подойти к бизнес-ангелам и как найти подходящего ангельского инвестора.

• Подготовьте хороший шаг деки

Мы решаем эту проблему в нашей программе увеличения капитала, анализируя и улучшая вашу презентацию.Наша команда экспертов будет работать над уточнением содержания и формы вашей презентации и предоставит вам отзывы инвесторов о том, как сделать вашу презентацию привлекательной и эффективной, чтобы помочь вам найти подходящих бизнес-ангелов и повысить ваши шансы на то, чтобы привлечь внимание к презентации. инвесторы успешно.

• Составьте надежный и качественный бизнес-план

Наша команда в программе Raise Capital поможет вам в создании и улучшении вашего бизнес-плана.Мы можем предложить консультации и рекомендации относительно того, что будет лучше работать для вашего стартапа с точки зрения бизнеса и стратегии, что может привести к созданию более качественного бизнес-плана, который может привлечь бизнес-ангелов.

• Повысьте свои навыки презентации

Привлечение инвесторов-ангелов без отработки навыков презентации — одна из самых распространенных ошибок, которые основатели стартапов делают и упускают из виду.

Мы можем помочь предпринимателю провести тестовую презентацию с некоторыми экспертами и инвесторами, которые могут предоставить обратную связь и указать на подводные камни и способы их устранения.

Также наши специалисты помогут определить правильные методы подхода к бизнес-ангелам, чтобы повысить ваши шансы быть принятыми бизнес-ангелами и найти бизнес-ангелы.

• Всегда отправлять дополнительные электронные письма

Многие предприниматели игнорируют важность отправки дополнительного электронного письма, когда они впервые обращаются к бизнес-ангелам, и поэтому им не удается привлечь бизнес-ангелы и финансирование со стороны бизнес-ангелов.

FasterCapital выделяет полную команду, которая будет постоянно следить за бизнес-ангелами, к которым обращаются.Мы готовим отчет, который будет рассылаться предпринимателям раз в два месяца с подробной информацией о том, какой бизнес-ангел ответил или не ответил и каков их статус. Мы также объединяем их ответы в отчет, который мы можем использовать позже в качестве справочных данных, чтобы улучшить наш процесс отбора инвесторов для следующей партии или улучшить презентацию, бизнес-план и финансовый прогноз.

Как программа Raise Capital может помочь мне найти бизнес-ангелов для стартапов на ранней стадии

• Поиск подходящих бизнес-ангелов

Наши инвесторы распределены по всему миру и вкладывают средства в разные отрасли и стадии!

Будем работать с вами постепенно.Во-первых, мы поможем вам найти подходящего бизнес-ангела для вашего бизнеса. Затем мы будем работать с вами над разработкой правильных материалов для питчинга, чтобы успешно привлекать бизнес-ангелов.

В большинстве случаев у FasterCapital есть прямой способ связаться с каждым бизнес-ангелом.

• Поиск лучшего источника финансирования

Мы поможем вам найти и связать вас с бизнес-ангелами, венчурными капиталами, займами, грантами и другими источниками финансирования в зависимости от того, что лучше всего подходит для вашего случая и от ваших предпочтений.

• Улучшение профиля вашего бизнеса

Хороший бизнес-профиль — ключевой элемент для успешного обращения к бизнес-ангелам и получения ангельских инвестиций для вашего бизнеса. Профили будут включать соучредителей стартапа и некоторых основных членов команды. Это поможет увеличить шансы получить финансирование и собрать деньги для вашего стартапа.

• Улучшение вашей презентации и других материалов и документов по питчингу

Мощный питч-колода — ключ к тому, чтобы стать частью портфеля бизнес-ангела.Ваша презентация должна содержать всю информацию, которая может быть интересна вашим бизнес-ангелам. Хорошая презентация поможет вашим бизнес-ангелам лучше понять, какие услуги предоставляет ваш стартап, и даст им четкое представление о том, чем занимается бизнес.

• Постоянное совершенствование процесса подачи в целом

Мы не обращаемся к бизнес-ангелам сразу. Делим их на партии. Цель состоит в том, чтобы сначала получить некоторую обратную связь, которую мы можем использовать для улучшения нашего подхода и улучшения материалов, которые мы используем.Также важно, чтобы у предпринимателя было достаточно времени, чтобы подготовиться к звонкам и обсуждениям с бизнес-ангелами.

• Ищем местных и местных бизнес-ангелов

Мы стараемся связать вас с ближайшими инвесторами, так как с ними легче обращаться, и если они являются активными инвесторами, они также с большей вероятностью помогут.

Поиск ангелов поблизости сэкономит вам много денег и времени.Поскольку активные бизнес-ангелы предпочитают участвовать в бизнесе, было бы неплохо найти инвесторов-ангелов поблизости.

• Всегда отправлять дополнительные электронные письма

Многие стартапы не могут обратиться к бизнес-ангелам, потому что предприниматели упускают из виду и недооценивают последующие электронные письма после обращения к бизнес-ангелам. Не забывайте постоянно напоминать бизнес-ангелам об изменениях и прогрессе, которых вы добиваетесь в своем стартапе. Это поможет вам держать вас и ваш стартап в тени.

Поиск бизнес-ангелов для разных стадий стартапа

• Найдите предварительных бизнес-ангелов для своего стартапа

Поиск бизнес-ангелов — один из лучших источников финансирования, если вы ищете предварительное финансирование. Однако поиск бизнес-ангелов для вашего стартапа может оказаться непростым шагом.

Если вы ищете бизнес-ангелов для предварительного посева для своего стартапа, FasterCapital может вам в этом помочь.

Поскольку мы являемся онлайн-инкубатором, у нас есть огромная сеть бизнес-ангелов, заинтересованных в предоставлении предпосевного финансирования для вашего стартапа.

• Найдите инвесторов-ангелов для своего бизнеса

Получение начального финансирования вашего бизнеса через бизнес-ангелов, вероятно, является первым шагом для стартапов, которые ищут возможности расширения и готовятся к стадии роста.

В рамках нашей программы привлечения капитала FasterCapital может помочь вам привлечь начальное финансирование вашего бизнеса, помогая вам найти подходящих бизнес-ангелов и установить с ними связь.Мы также поможем вам улучшить ваш питч-материал, чтобы вы были готовы более успешно подходить к вашим потенциальным инвесторам-ангелам посевной стадии.

Найдите для себя бизнес-ангелов Технический стартап

• Найдите инвесторов-ангелов FinTech

Если вы являетесь основателем FinTech и ищете инвесторов-ангелов, которые готовы инвестировать в ваш бизнес, мы можем помочь в поиске подходящих инвесторов-ангелов FinTech.С помощью нашей программы Raise Capital мы можем помочь вам найти и связаться с бизнес-ангелами, которые заинтересованы в инвестировании в стартапы FinTech. Мы также предлагаем различные варианты финансирования, которые могут помочь вам собрать средства для вашего бизнеса (финансирование из венчурного капитала, получение ссуд для малого бизнеса, краудфандинг вашего стартапа и многое другое).

• Найдите инвесторов-ангелов для стартапов HealthTech

Новые стартапы открываются и работают в индустрии HealthTech каждый день, и это увеличило спрос на дополнительные возможности по сбору средств в сфере стартапов, и поиск подходящих бизнес-ангелов является одной из таких возможностей.Поэтому FaterCapital готов помочь вам собрать средства на ваш стартап HealthTech. Мы работаем с вами по поиску и контакту бизнес-ангелы (и венчурные капиталисты) в индустрии HealthTech.

• Найдите инвесторов-ангелов для стартапов EdTech

Несмотря на нашу программу привлечения капитала, мы поможем вам найти и связаться с подходящими бизнес-ангелами для вашего стартапа EdTech, сопоставив вас со многими бизнес-ангелами в нашей сети. Мы также поможем найти венчурное финансирование и другие варианты финансирования для стартапов и масштабных проектов EduTech.

Внимание: не привлекайте капитал в одиночку! Вот почему

• Сбор денег для вашего стартапа — сложный процесс. Это требует правильного планирования, правильных материалов и правильного подхода. Трудно подготовить все это самостоятельно.

• Если ваш стартап интересный, то постарайтесь не упустить возможность. С каждым бизнес-ангелом, вероятно, у вас будет только один шанс, поэтому убедитесь, что вы очень хорошо подготовились к этому, с правильными материалами, правильным подходом к питанию и правильными навыками презентации.

• Ваша собственная социальная сеть (какой бы большой она ни была) ограничена. С другой стороны, случайное общение с бизнес-ангелами может не привести вас туда, куда вы хотите. Вы должны очень хорошо выбрать подходящих бизнес-ангелов на основе их интересов (что может быть неясно из их профилей, поскольку они не указывают там все свои инвестиции). Даже если вы попробуете такие платформы, как Crunchbase или другие, вы не всегда сможете найти все подробности. Сообщаемый успех привлечения капитала от предпринимателей самостоятельно составляет менее 0.1%!

• Старайтесь избегать холодных звонков или холодных приглашений в LinkedIn и других платформах. У вас будет очень маленький процент ответов, и очень немногие будут отвечать на ваши электронные письма.

• Когда вы обращаетесь к бизнес-ангелам, всегда есть риск. У некоторых есть свои советники, и они могут «украсть» или попытаться «воспроизвести» вашу идею. Вот почему вам следует внимательно подходить к правильному бизнес-ангелу.

• Время — деньги для вашего стартапа.Некоторые предприниматели по-прежнему хотят рискнуть при привлечении капитала, но помните, что время — деньги, и во многих стартапах фактор времени является важным. Если вы подготовили правильный план по привлечению капитала, то вы знаете, что у вас есть только определенный период времени (например, 3 месяца для привлечения капитала), и вы должны обеспечить деньги раньше, иначе вы потеряете важный шанс или вы отстаете. план.

• Неудача с привлечением капитала может привести к тому, что другие негативные эффекты застрянут и никуда не денутся из-за отсутствия финансирования, что приведет к усилению разочарования среди членов команды и самих учредителей.

простых способов найти инвестора для вашей стартап-компании

Деньги имеют первостепенное значение в любом бизнесе, большом или маленьком. У вас может быть величайшая идея, лучшая команда, но без финансирования вы бы не пошевелились. От запуска до масштабирования вашего бизнеса, независимо от того, насколько хорош ваш продукт, сколько вы экономите и насколько вы уже выросли, приток капитала и финансовый подъем неизбежно станут необходимостью.

Капитал необходим для достижения установленных вами контрольных точек в ожидаемый момент на временной шкале.Не думая о сборе средств, вы просто высасываете жизнь и потенциал из своего бизнеса. Шаги, которые вам нужно выполнить, чтобы получить финансирование, просты и понятны. Быть замеченным. Позвольте людям вас найти. Соединять. Давайте рассмотрим некоторые способы найти инвестора или способы заработать топливо, называемое финансированием для вашей компании.

Ниже перечислены наши самые простые способы найти инвесторов для вашего малого бизнеса или начинающих компаний —

1. Выход в Интернет
2. Исследование и составление списка
3. Посещение мероприятий
4.Angel Networks
5. Верьте в ускорители
6. Социальные сети и сетевые сайты
7. Персональный маркетинг
8. Используйте свою семью и друзей
Часто задаваемые вопросы
Заключение

1. Go Online

Go Online

Виртуальный мир навсегда сделал нас связанными. Онлайн-вселенная содержит все, о чем вы могли бы мечтать. У них есть платформы для запуска стартапов, краудфандинговые сайты, некоторые из них очень популярны среди опытных и проверенных индивидуальных инвесторов, бизнес-ангелов и даже банков и людей, желающих вложить капитал в новый поток.

Большинство этих платформ функционируют как сайты однорангового кредитования, ища источники, предлагающие бизнес-ссуды на порталы краудфандинга на основе пожертвований, долга и капитала. Популярными платформами краудфандинга, основанными на акциях, являются AngelList, SeedInvest, StartEngine и т. Д. Даже Quora, LinkedIn могут помочь вам, все, что вам нужно для гарантии, — это получение надежного имени.

---

Венчурные катализаторы — история успеха и все, что вам нужно знать

Профиль компании

— это инициатива StartupTalky по публикации проверенной информации о различных стартапах и организациях.Содержание этого сообщения одобрено Venture Catalysts. Стартапы создаются мечтами и тяжелым трудом. Однако им также нужны наставничество и капитал, чтобы подняться в небо. …

---

2. Исследование и список

Исследование и список

Войдите в Интернет и составьте список своих непосредственных контактов в сети, создайте список инвесторов, которые, по вашему мнению, будут соответствовать вашим целям и миссии. Составьте список от 30 до 50 из них и постарайтесь привлечь их внимание. Обращайтесь к ним в неформальной обстановке, раскрывайте свои идеи, запрашивайте искреннюю обратную связь и всегда приспосабливайтесь, используя эти предложения, в следующий раз, когда вы с ними свяжетесь.

3. Посещайте мероприятия

Посещайте мероприятия

Видимость — ключевой аспект, когда дело доходит до получения средств, вам нужно стать первым инвестором, которого вы выбираете. Вы должны быть в их головах, когда они принимают решение. Предварительное изучение гостей мероприятия и организация встреч с потенциальными инвесторами имеют большое значение.

Участвуйте в марафоне кодирования, организуйте сетевые мероприятия, отраслевые выставки, спортивные мероприятия, благотворительные сборы средств, кинофестивали и т. Д.

Как работает краудфандинг в Индии для привлечения финансирования для стартапа

Концепция краудфандинга только начала набирать обороты в Индии. «Финансирование» — первая проблема, с которой сталкиваются новые люди, впервые попадающие в мир бизнеса. Стартапам приходится обращаться к учреждениям и ангел-инвесторам, потому что нет средств для начальной загрузки или нет…

4. Angel Networks

Членские сети, которые предоставляют услуги по местоположению, называются ангельскими сетями.В основном они функционируют из фонда, выделенного инвестиционной фирмой для заключения сделок для сети. Заявки проходят предварительную проверку, ангелы могут оставаться анонимными, а учредители могут собирать предложения от сотни инвесторов в одном месте, а не переходить от одного ангела к другому.

Эти бизнес-ангелы могут не только инвестировать в ваш бизнес, но и предоставить вам полное наставничество, поделиться своими контактами, помочь вам построить свою собственную сеть. Такие сайты, как funded.com, Angel Capital Association, могут помочь вам с бизнес-ангелами, ищущими возможности.

---

4 практических совета по привлечению инвесторов | Как привлечь инвесторов

Сбор средств — крепкий орешек для многих стартапов. Но с ростом экосистемы стартапов сети, связывающие инвесторов и предпринимателей, растут в геометрической прогрессии. Согласно отчету, 65% предпринимателей признают, что они не были полностью уверены в том, что у них достаточно денег, чтобы начать свою бизнес-деятельность. путь успеха.Они открывают свои двери для серьезных предпринимателей, ищущих подлинного руководства и контроля. Они будут готовы познакомить вас с другими инвесторами, дать бизнес-совет.

Обычно при подаче заявки на участие в программах акселератора вы должны провести обширное исследование и вести учет их успешности.

Эти инвесторы хотят играть более активную роль, чтобы воплотить вашу идею в практическую бизнес-модель. Возможно, они ищут часть вашего стартапа в обмен на финансирование.Итак, прежде чем сотрудничать с ними, вам может потребоваться проанализировать, от чего вы готовы отказаться.

Социальные сети и сетевые сайты

Хотите верьте, хотите нет, — нет, но социальное пространство может творить чудеса, будучи рентабельным, это может быть лучший способ быть обнаруженным. Вы можете публиковать и обновлять свои разработки или сотрудничать с влиятельными лицами, чтобы продвигать вас.

Самыми популярными каналами для привлечения внимания в социальных сетях являются:

• LinkedIn можно использовать для обсуждения вашей компании или для поиска качественных представлений, чтобы пройти социальное подтверждение.

• Facebook для поддержания сердечного контакта после одной или двух встреч с инвестором. Это помогает в укреплении доверия.

• Твиттер для конструктивных бесед и информации о том, чем делится инвестор.

Помимо этого, существует множество профессиональных социальных сайтов, которые объединяют вас со всеми типами инвесторов в отрасли. Они также могут связать вас с глобальной инвесторской средой.

Некоторые профессиональные сайты социальных сетей, которые следует рассмотреть для связи с инвесторами, включают EFactor, Xing, Cofoundr и Meetup.

Рост стартап-экосистемы в Индии

Индия — одна из самых быстроразвивающихся стартап-экосистем. Индийский технологический ландшафт стал свидетелем огромного роста в направлении создания инновационных стартапов, что привело к тому, что он стал 3-м наиболее быстрорастущим центром технологических стартапов в стране. В данной статье анализируется позиция Индии…

7. Персональный маркетинг

У вас должна быть стратегия, чтобы доказать свою ценность и собрать эти средства, только тогда вы сможете увидеть рост графика роста.Если это кажется необходимым, пусть ваш продукт станет публичным, попадите в руки влиятельных лиц, клиентов, чтобы он мог привлечь внимание инвестора.

Если вам удастся привлечь реальных клиентов, давление с целью получения денег из других источников автоматически уменьшится.

Используйте условно-бесплатные и гибридные бизнес-модели, которые помогут вывести ваш продукт на рынок с меньшими затратами и позволят ему привлечь внимание.

8. Используйте свою семью и друзей

Ваши друзья и семья могут быть вашими замаскированными ангелами, и их несложно убедить, поскольку они уже доверяют вам и знают, что вы увлечены.Просто помните, что личные и профессиональные отношения лучше всего, когда их разделяют. Ведите письменные записи и сообщайте им обо всех возможных рисках.

Вы также можете использовать своих друзей в качестве связующего звена между вами и инвесторами, спросите своих друзей в отрасли за их рекомендациями. Поднимитесь в сети, многие инвесторы специализируются на определенных рынках, таких как биотехнологии, розничная торговля, экспорт или разработка мобильных приложений, поэтому они доверяют сети, чтобы найти нужную компанию.

На этом этапе развития вашего стартапа настойчивость может быть самым важным требованием.Не расстраивайтесь, если деньги не появляются у вас на пороге после одной попытки, а может быть, пятидесяти, помните, что вас ждут бесконечные возможности. Тот, который лучше всего подходит для вашей бизнес-модели и ваших потребностей, возникнет, поскольку то, что вы ищете, также ищет вас.

---

Как собрать фонд для стартапа в Индии

Финансы — это топливо, необходимое для ведения любого бизнеса. Есть множество историй о предпринимательских предприятиях, которые не смогли выжить, несмотря на большой потенциал танков, из-за нехватки финансирования [https: // startuptalky.ru / tag / financial /]. Получить финансирование особенно сложно, когда бизнес находится в…

FAQ’s

Как найти инвесторов для малого бизнеса?

• Спросите у семьи или друзей о капитале.
• Подайте заявку на получение ссуды на администрирование малого бизнеса.
• Рассмотрим частных инвесторов.
• Свяжитесь с предприятиями или учебными заведениями в вашей сфере деятельности.
• Попробуйте краудфандинговые платформы для поиска инвесторов.

Как найти инвесторов в Индии или

Как привлечь инвесторов для стартапа в Индии ?

• Создайте профиль в AngelList.
• Подготовьте список инвесторов, с которыми поделитесь своими идеями.
• Развивайте свои навыки работы в сети.
• Отличное вступление.
• Скажите им, почему они должны инвестировать в ваш стартап.

Кто основные инвесторы в Индии?

Лучшие инвесторы в Индии:

• Радхакишан Дамани.
• Raamdeo Agrawal.
• Поринджу Велият
• Долли Ханна.
• Ашиш Качолия.
• Виджей Кедиа.

Как получить финансирование для стартапа в Индии?

Финансирование стартапов Варианты в Индии :

1. Используйте краудфандинг.
2. Рассмотрите возможность самофинансирования.
3. Свяжитесь с венчурными капиталистами.
4. Попробуйте Angel Investment.
5. Попробуйте Angel Investment.
6. Сосредоточьтесь на закрытии.
7. Условия сделки.

Что мешает Индии стать экосистемой стартапов: неудача индийского стартапа?

Сцена стартапов в Индии взлетела после того, как осознала потенциал этого сектора.Это было не из-за какой-то магии и, очевидно, не произошло за ночь. Это заняло много времени. Это произошло из-за множества внутренних причин, таких как массивное финансирование, рост сети бизнес-ангелов, технологический бум…

Заключение

Привлечение инвестора для инвестирования в вашу компанию необходимо для увеличения масштабов вашего бизнеса. Делайте маленькие шаги. Общайтесь с людьми через каналы социальных сетей. Взаимодействуйте с сообществом единомышленников в социальных сетях. Предложите свою идею бизнес-ангелам или потенциальным инвесторам.Частным инвестором может быть человек или компания, которые могут инвестировать в вашу компанию или стартап. Все эти инвесторы преследуют только одну цель. Цель помощи компании или стартапу — добиться успеха и получить хорошую отдачу от своих инвестиций.

Прежде чем предлагать свою идею инвесторам, вы должны сначала запомнить это. Все эти инвесторы ищут людей, которые являются опытными предпринимателями и имеют управленческую команду, имеющую послужной список высокой производительности и лидерства в отрасли компании или в предыдущих предприятиях.Большинство инвесторов проведут тщательное исследование вашего бизнеса, вашего опыта, опыта вашей команды и вашего опыта в отрасли.

Как найти инвесторов для своего стартапа (с советами)

Поиск инвесторов часто имеет решающее значение для долгосрочного успеха стартапа. Независимо от вашей конкретной роли в компании, знание того, как найти инвесторов для стартапа, может помочь расширить бизнес. Поиск потенциальных инвесторов для вашего стартапа и их защита могут иметь решающее значение как для вашего успеха, так и для успеха организации.В этой статье мы обсуждаем преимущества привлечения инвесторов для стартапа и предлагаем шаги по поиску инвесторов для стартапа, а также советы по налаживанию контактов с ними.

Преимущества привлечения инвесторов для стартапа:

Вот основные преимущества знания того, как найти инвесторов для стартапа:

• Обеспечивает прочную основу для вашей идеи стартапа: Большинство стартапов возникают с самого начала идея, которая затем требует финансирования и персонала, чтобы превратиться в работающий бизнес.Обеспечение средств инвесторов поможет вам нанять необходимых сотрудников, инвестировать в производственное оборудование и иметь достаточно средств для поддержания повседневной деятельности до тех пор, пока бизнес не будет приносить достаточный доход.

• Помогает компании быстро завоевать долю рынка: Когда начинающая компания предлагает новую идею продукта или услуги, одной из ее ближайших целей является захват как можно большей части соответствующего рынка. Быстрое привлечение новых клиентов подразумевает большие вложения в маркетинг и продажи, которых можно добиться с помощью инвестора.

• Позволяет вам брать на себя больше рисков, чем банковский заем: Хотя некоторые начинающие предприятия предпочитают финансировать свои первоначальные операции за счет займа, это обычно ограничивает сумму денег, к которой они могут получить доступ, поскольку банки, как правило, ограничивают свои риски. Инвестор полностью осознает связанные с этим риски и может вложить больше денег в бизнес, если посчитает, что он имеет достаточный потенциал.

• Предоставляет вам доступ к средствам, которые вам не нужно возвращать: Если вы финансируете свой стартап с помощью бизнес-кредита, вам необходимо погасить заем плюс дополнительные проценты, независимо от уровня успеха вашего стартапа.Хотя инвесторы обычно ожидают долю в будущей прибыли компании, вам не нужно возвращать их, пока компания не станет прибыльной.

• Повышает стандарты и амбиции вашей компании: Инвесторы обычно хотят получить как можно большую прибыль от инвестиций. Они могут помочь вам и остальным сотрудникам стартапа ставить более высокие цели и держать вас в фокусе на пути к их достижению.

• Предоставляет вам доступ к их бизнес-сети: Люди, инвестирующие в стартапы, обычно имеют хорошо развитую деловую сеть.Поскольку успех вашей компании в их интересах, они, вероятно, помогут вам, связав вас с различными людьми и организациями, которые могут помочь вашему стартапу.

Связано: Как работает финансирование стартапа и 8 этапов финансирования стартапа

Как найти инвесторов для стартапа

Рассмотрите следующие шаги на пути к обеспечению инвесторов для вашего стартапа:

1. Спросите семью и друзей

Первые люди, которых многие начинающие предприниматели рассматривают, когда им нужны инвесторы, часто являются их собственными друзьями и семьей.Кроме того, это обычно более рентабельно, поскольку люди, которые находятся рядом с вами, с большей вероятностью предложат вам деньги на более выгодных условиях, чем профессиональный инвестор или банк. Вам нужно решить, хотите ли вы попросить их о ссуде или о реальных инвестициях, что обычно означает, что вы даете им долю будущей прибыли.

Хотя убедить друзей или семью финансировать ваш бизнес может показаться простым и легким способом получить средства, обычно неплохо относиться к ним как к обычным инвесторам и должным образом объяснять свои планы и связанные с ними риски.Профессиональные связи с личными знакомыми могут иметь нежелательные последствия, если вы не убедитесь, что правильно общаетесь с ними на каждом этапе пути.

Связано: 20 советов, которые помогут вашему начинающему бизнесу добиться успеха

2. Ищите источники долевого финансирования

Акционерное финансирование означает получение финансирования от внешней стороны в обмен на долю вашей компании. Хотя передача части компании кому-то другому может показаться непривлекательной на начальном этапе организации, это позволяет быстро собрать деньги и использовать их для вывода своих продуктов на рынок.Есть много мест, где вы можете найти долевое финансирование, например, инвестиционные фирмы, сайты краудфандинга, инкубаторы, программы акселерации и онлайн-группы.

Связано: Что такое стартап? Все, что вам нужно знать о стартапах

3. Подайте заявку на ссуду на управление малым бизнесом

Администрация малого бизнеса — это государственное учреждение, созданное с целью оказания помощи малому бизнесу. Хотя они не предлагают напрямую ссуды, они могут помочь вам связаться с утвержденными кредиторами и могут гарантировать ссуду для вас, что означает, что кредитное учреждение может предложить вам гораздо лучшие условия погашения и процентные ставки.Помимо помощи в получении доступа к финансированию, Small Business Administration также может помочь вам получить информацию о том, как развивать, запускать и развивать свой начинающий бизнес.

4. Найдите частных инвесторов

Частные инвесторы — это люди, которые ищут бизнес-возможности для инвестирования, обычно в обмен на акции соответствующих организаций. Двумя основными типами частных инвесторов являются:

• Венчурные капиталисты: Венчурный капиталист — это инвестор, который предоставляет компаниям капитал в обмен на различные привилегии, такие как пакет акций, место в совете директоров компании или процент будущей прибыли компании.Это могут быть частные лица или фирмы венчурного капитала, которые, как правило, выбирают стартап-компании с потенциалом роста выше среднего.
• Ангел-инвестор: Ангел-инвестор — это обычно человек с большими суммами свободных средств, который ищет перспективные начинающие компании для инвестирования, обычно в обмен на акции. В отличие от венчурных капиталистов, которые инвестируют с единственной целью — получить значительную прибыль от своих инвестиций, бизнес-ангелы обычно больше озабочены долгосрочным будущим организации.

Связано: Бизнес-ангелы: определение, преимущества и недостатки

Советы по налаживанию контактов с инвесторами

Учтите эти советы при налаживании контактов с потенциальными инвесторами:

• Составьте подробный бизнес-план. Инвесторы, если они не друзья или семья, обычно анализируют множество начинающих компаний, прежде чем принять решение об инвестировании в одну. Вы можете повысить свои шансы на то, что инвестор выберет ваш стартап, имея тщательный бизнес-план, в котором четко указано, чего ваша организация стремится достичь, как вы планируете это делать и каковы ваши временные рамки.

• Будьте готовы отказаться от неадекватного предложения. Общаясь с потенциальными инвесторами с целью обеспечения финансирования, вы, вероятно, получите предложения о сделках, которые могут потребовать от вас отказаться от большей доли капитала или управленческого контроля, чем вы готовы предложить. Хотя привлечение инвестора — важный шаг в жизни стартапа, вам необходимо установить четкие границы того, от чего вы готовы отказаться и от предложений, которые не соответствуют этим критериям.

• Подготовьте 30-секундную презентацию. При встрече с потенциальными инвесторами у них может не быть времени выслушать всю историю вашего стартапа. Подготовьте короткую презентацию продолжительностью всего полминуты, в которой кратко объясняется, что вы делаете и чего надеетесь достичь.

• Держите финансы в порядке. Хотя стартапы редко имеют очень сложные финансовые отчеты, важно, чтобы они были в идеальном состоянии и были готовы к представлению потенциальному инвестору.

  No related posts.